كنتيجة لذلك ، أريد تخصيص بعض الوقت لأقدم لك بعضًا من مصطلحات الاستثمار الأكثر شيوعًا التي قد تواجهها ، حيث نقدم تعريفًا موجزًا لكل منها بالإضافة إلى رابط إلى بعض مقالاتي حيث يمكنك قراءة المزيد عن ذلك موضوع.
آمل أن تخرج بفهم أكبر للمصطلحات حتى تشعر بمزيد من الثقة في البحث عن الاستثمارات المحتملة.
أنواع الاستثمارات
- الأسهم العادية : تمثل حصة الأسهم العادية ملكية شركة قانونية. بالنسبة لمعظم الشركات ، هناك فئة واحدة من الأسهم التي تمثل الشركة بأكملها. حرفيا ، عندما تمتلك حصة من الأسهم العادية ، فأنت تملك قطعة من شركة. ومع ذلك ، فإن بعض الشركات لديها فئات متعددة من الأسهم ، بما في ذلك فئات مزدوجة من الأسهم . في كثير من الأحيان ، تتمتع فئة واحدة من الأسهم بحقوق تصويت أكثر من فئة أخرى من الأسهم. يحق لمالكي الأسهم العادية حصة حصتهم من أرباح الشركة ، إن وجدت ، والتي قد يتم توزيع بعضها على شكل أرباح نقدية . عادة ما يشار إلى أفضل الأسهم أفضل باسم الأسهم الممتازة .
- الأسهم الممتازة : الأسهم الممتازة هي فئة ملكية لشركة تسمح للمساهمين بالحصول على أرباح أكبر ، وكثيراً ما يتم ضمان تلك الأرباح. لا يملك حاملو الأسهم الممتازة حقوق تصويت ، ولكن يمكنهم الحصول على وضع خاص إذا كانت الشركة في حالة إفلاس. على سبيل المثال ، إذا كانت الشركة تقوم بالتصفية ويجب أن تسدد من دائنيها ، فيجب أن يتم دفع المساهمين الأسهم الممتازة قبل المساهمين العاديين. في بعض الحالات ، يمكن للشركات إعادة شراء الأسهم من الأسهم الممتازة من المساهمين ، في كثير من الأحيان بسعر أعلى. من الممكن أيضًا تحويل أسهم الأسهم المفضلة إلى أسهم عادية ، ولكن ليس العكس. هناك أيضا أنواع مختلفة من الأسهم المفضلة مثل الأسهم الممتازة القابلة للتحويل .
- السندات : بعبارة بسيطة ، السند مثل القرض. عندما تشتري سندًا ، فإنك توافق عادة على اقتراض المال من حكومة أو شركة. وبشكل نموذجي ، يعد مُصدر السندات بتسديد كامل مبلغ القرض الرئيسي في يومٍ مستقبلي يُعرف باسم تاريخ الاستحقاق ، ويدفع إيرادات الفوائد في غضون ذلك بناءً على سعر القسيمة .
هناك أنواع عديدة من السندات بما في ذلك تلك التي تصدرها الحكومات ، مثل سندات الخزينة ، والسندات البلدية المعفاة من الضرائب . وكثيرا ما تستخدم هذه السندات لتمويل العمليات الحكومية والمشاريع الرأسمالية. هناك أيضا سندات الشركات ، والتي تساعد الشركات على تمويل عملياتها والاستثمار في أنفسهم. وهناك أيضًا سندات ادخار مثل سند ادخار سلسلة EE وسندات التوفير من السلسلة I. توجد سندات ذات درجة استثمارية عالية ، وهي أعلى سندات تحمل تصنيف AAA ، وعلى السندات العكسية ، على الطرف الآخر من الطيف. إذا كنت لا ترغب في شراء السندات بشكل فردي ، يمكنك الاستثمار في صناديق السندات .
- العقارات : العقارات هي ممتلكات ملموسة ، مثل الأرض أو المباني ، التي يمكن للمالك استخدامها أو السماح للآخرين باستخدامها في مقابل سداد تعرف باسم الإيجار. عندما تملك منزلًا ، فأنت تمتلك عقارات. عندما تمتلك قطعة أرض ، فأنت تمتلك عقارات.
أنواع هياكل الاستثمار
- صناديق الاستثمار : صندوق الاستثمار المشترك هو محفظة مجمعة. يشتري المستثمرون الأسهم أو الوحدات في صندوق استئماني ويستثمر المال من قبل مدير محفظة محترف. الصندوق نفسه يحمل الأسهم الفردية ، في حالة صناديق الأسهم ، أو السندات ، في حالة صناديق السندات. الصناديق المشتركة هي طريقة رائعة للتعرض لمجموعات من الأسهم أو السندات ، وتحرير المستثمر من الحاجة إلى البحث وشراء أسهم كل شركة على حدة.
على سبيل المثال ، إذا كنت ترغب في أن تتضمن محفظتك المزيد من الاستثمارات في الشركات الأصغر ، يمكنك شراء أسهم صندوق مشترك صغير. إذا كنت مهتمًا بفهم آليات كيفية إنشاء صندوق مشترك ، فقم بقراءة كيفية تنظيم صندوق مشترك . لا تتداول الصناديق المشتركة على مدار اليوم لتجنب السماح للناس بالاستفادة من التغير الأساسي في صافي قيمة الأصول . وبدلاً من ذلك ، يتم جمع أوامر الشراء والبيع على مدار اليوم وبعد إغلاق الأسواق ، يتم تنفيذها بناءً على القيمة المحسوبة النهائية لهذا اليوم من التداول.
- الصناديق المتداولة المتداولة : تُعرف صناديق الاستثمار المتداولة ، المعروفة أيضًا باسم ETFs ، إلى حد كبير بالصناديق المشتركة ، باستثناء أنها تتداول على مدار اليوم في البورصات كما لو كانت أسهمًا. هذا يعني أنه يمكنك بالفعل دفع أكثر أو أقل من قيمة الموجودات الأساسية في الصندوق. في بعض الحالات ، قد يكون لدى الصناديق المتداولة في البورصة مزايا ضريبية معينة ، لكن معظم فوائدها مقارنة بالصناديق التقليدية التقليدية هي إلى حد كبير انتصار للتسويق على الجوهر. إذا كنت ترغب في استخدامها في محفظتك ، على ما يرام. إذا كنت تفضل الصناديق المشتركة التقليدية في محافظك ، فلا بأس.
- صناديق المؤشرات : صندوق المؤشرات هو صندوق مشترك ، يتم تداوله في بعض الأحيان باعتباره ETF ، والذي يسمح للفرد "بالاستثمار" في مؤشر ، مثل S & P 500. تم تصميم صناديق المؤشرات لتوفر للمستثمرين عائدات تتماشى مع المؤشر . لذا إذا كنت تستثمر في صندوق مؤشر S & P 500 ، فيجب أن تعكس عائداتك مؤشر S & P 500. هناك العديد من الصناديق المصممة لتتبع مجموعة كاملة من المؤشرات التي تشمل كل شيء من أسهم الشركات الصغيرة والأسواق الناشئة والصناعات المحددة . صناديق المؤشرات هي مثال على الاستثمار "السلبي".
هذا يعني أنه لا يوجد مديرو صناديق لا يحاولون فعلاً "ضرب" السوق. تم تصميم هذه الأموال ببساطة لتعكس عائدات المؤشر وليس أكثر. وبسبب هذا ، عادة ما يكون لهذه الصناديق نسب مصاريف منخفضة للغاية ، مما يجعلها استثمارات فعالة من حيث التكلفة. تجعل البساطة والتكلفة المنخفضة لأموال المؤشرات استثمارات جيدة للغاية للأشخاص الذين لا يرغبون في إنفاق الكثير من الوقت في البحث عن الأسهم وإدارة محافظهم. في الواقع ، يوصي العديد من المستشارين الماليين بصناديق المؤشرات كمكون أساسي لكل محفظة استثمارية.
- صناديق التحوط : صندوق التحوط هو نوع من الشراكة الاستثمارية. في كثير من الأحيان ، يتم إدراجها رسميًا كشراكة محدودة أو شركة ذات مسؤولية محدودة ، وسيقوم الشركاء بتجميع الأموال من المستثمرين للمشاركة في مجموعة واسعة من الأنشطة الاستثمارية. عادةً ما تنخرط صناديق التحوط في نشاط استثماري أكثر خطورة مما يمكن أن ينخرط فيه مستثمر نموذجي. غالباً ما تستخدم صناديق التحوط الرافعة المالية (الأموال المقترضة) لتضخيم عائداتها ، ولكن يمكنها أيضاً وضع رهانات ضد السوق لكسب المال حتى لو كان السوق يذهب للأسفل. (وهذا هو السبب في أنها تُدعى أموال "التحوط".)
هناك مجموعة متنوعة من هياكل صناديق التحوط المختلفة ، ولكن من الشائع لمديري الصناديق أن يفرضوا على المستثمرين 20٪ من الأرباح بالإضافة إلى 2٪ من الأصول كرسوم إدارية سنوياً. وهذا أمر مثير للجدل لأن مديري الصناديق الكبيرة يمكن أن يجني ملايين الدولارات من رسوم الإدارة حتى لو كانت الاستثمارات ضعيفة. بسبب القوانين الحكومية التي تهدف إلى حماية عديمي الخبرة ، قد يكون الاستثمار في صناديق التحوط صعباً بالنسبة لمعظم المستثمرين العاديين . - الصناديق الاستئمانية : صندوق استئماني هو نوع خاص من الكيانات القانونية التي تسمح لشخص أو منظمة بحفظ الأصول التي ستعطيها لآخر في نهاية المطاف. على سبيل المثال ، يمكن للأجداد أن يحتفظ بـ 100،000 دولار في الأوراق المالية إلى الحفيد ، مع النص على أن الحفيد يحصل على تلك الأموال عندما يتحول إلى 18 سنة. وتوفر الصناديق الاستئمانية فوائد هائلة لحماية الأصول ، وفي بعض الأحيان ، منافع ضريبية ، إذا تم تنظيمها بذكاء. يمكن للصناديق الاستئمانية أن تحتفظ تقريبا بأي أصول يمكن تخيلها من الأسهم والسندات والعقارات إلى الصناديق المشتركة أو صناديق التحوط أو الفن. هناك تصور بأن الصناديق الاستئمانية تستخدم فقط من قبل الأثرياء ، ولكنها متاحة لأي شخص يريد نقل الأصول بذكاء إلى شخص آخر.
- REITs : بعض المستثمرين يفضلون شراء العقارات من خلال صناديق الاستثمار العقاري ، أو صناديق REIT ، التي تتداول كما لو كانت أسهمًا ولديها معاملة ضريبية خاصة. هناك جميع أنواع مختلفة من صناديق الاستثمار العقاري المتخصصة في جميع أنواع مختلفة من العقارات. على سبيل المثال ، إذا كنت ترغب في الاستثمار في فنادق ، يمكنك التفكير في الاستثمار في فندق REIT . REITs هي طريقة رائعة للاستثمار في العقارات دون الحاجة إلى شراء أو صيانة المباني أو الأراضي الفعلية.
- الشراكات المحدودة الرئيسية : الشركات متعددة الأطراف ، كما هي معروفة في كثير من الأحيان ، هي شراكات محدودة تتاجر بالمثل مع الأسهم. وبالنظر إلى المعاملة الضريبية الفريدة والقواعد المعقدة المحيطة بها ، ينبغي على المستثمرين الذين لا يعرفون ما يقومون به تجنب الاستثمار في MLPs بشكل عام ، لا سيما في حسابات التقاعد حيث يمكن أن تكون العواقب الضريبية غير سارة إذا لم تتم إدارتها ببراعة.
إدارة المحافظ
- تخصيص الأصول : توزيع الأصول هو نهج لإدارة رأس المال يتضمن تحديد معايير لمختلف فئات الأصول مثل الأسهم (الملكية أو الأسهم) أو الدخل الثابت (السندات) أو العقارات أو النقد أو السلع (الذهب والفضة وغير ذلك). ). من المعتقد بشكل عام أن فئات الأصول عادة ما تكون لها خصائص وأنماط سلوك مختلفة ، ويمكن أن يؤدي الحصول على المزيج الصحيح لوضع مستثمر محدد إلى زيادة احتمال التوصل إلى نتيجة ناجحة وفقًا لأهداف المستثمر وتحمل المخاطر. على سبيل المثال ، تلعب الأسهم والسندات دورًا مختلفًا في محفظة المستثمر بما يتجاوز العائدات التي قد تحققها.
- تفويض الاستثمار : تتمثل ولاية الاستثمار في مجموعة من الإرشادات والقواعد والهدف المستخدم لإدارة محفظة معينة أو مجموعة من رؤوس الأموال. على سبيل المثال ، يُقصد بالولاية الاستثمارية للمحافظة على رأس المال مهمة لا يمكن أن تنطوي على مخاطر متقلبة حتى لو كانت تعني قبول عائدات أقل.
- حساب الحفظ - حساب الحفظ هو حساب يعمل عليه أمين الحفظ المؤسسي نيابة عن مستثمر لعقد محفظة الأوراق المالية للمستثمر. يقوم أمين الحفظ بتسجيل التدفقات النقدية من الفوائد وأرباح الأسهم ، وتقديم التعليمات نيابة عن المستثمر للتصويت بالوكالة أو أحداث الشركات ، وتسلم التوزيعات العرضية والتأكد من أن الأسهم في نهاية المطاف في حساب العهدة. يتم تقييم رسوم الحفظ على رسوم الحفظ ولكن بعض المستثمرين لا يدركون أنهم يدفعون لهم لأن السماسرة يقدمون خدمات الحفظ المجاني أو بأسعار مخفضة في كثير من الحالات إذا كان لدى المستثمر حد أدنى للحساب أو وضع عدد معين من صفقات الأسهم كل عام ، في إشارة إلى خدماتهم الاحترازية كحساب وساطة .
- شركة إدارة الأصول - شركة إدارة الأصول هي شركة تستثمر رأس المال فعليًا نيابة عن العملاء أو المساهمين أو الشركاء. إن أعمال إدارة الأصول داخل Vanguard هي التي تقوم ببيع وبيع الموجودات الأساسية لصناديقها المشتركة وصناديق الاستثمار المتداولة ETF. يقوم قسم إدارة الأصول في قسم العملاء الخاص بشركة جيه بي مورغان بإنشاء حافظات للأفراد والمؤسسات. أنا مدير إداري لشركة Kennon-Green & Co. ، التي ستفتح أبوابها في أواخر عام 2016 كشركة لإدارة الأصول للأفراد والأسر والمؤسسات الغنية والأفراد ذوي الموارد المالية التي لا تقل عن 500000 دولار أمريكي والذين يرغبون في وضع أصولهم الثروة للعمل جنبا إلى جنب مع عاصمة عائلتي.
- مستشار الاستثمار المسجل - RIA هي شركة تعمل ، للحصول على تعويض ، في حالة تقديم المشورة ، وتقديم التوصيات ، وإصدار التقارير أو تقديم تحليلات حول الأوراق المالية ، إما مباشرة أو من خلال المنشورات. يمكن أن تشمل اتفاقات تقييم الأثر شركات إدارة الأصول ، وشركات الاستشارات الاستثمارية ، وشركات التخطيط المالي ، ومجموعة من نماذج الأعمال الاستثمارية الأخرى. الشيء المميز في RIAs هو أنها ملزمة بواجب ائتماني لوضع احتياجات العميل فوقها بدلاً من معيار الملاءمة الأقل الذي ينطبق على حسابات الوساطة الخاضعة للضريبة. يجب أن تكون رسوم مستشار الاستثمار المسجلة "معقولة" وتختلف من شركة إلى أخرى.
- Fiduciary Duty - في النظام القانوني الأمريكي ، فإن الواجب الائتماني هو أعلى واجب مستحق لشخص آخر. إنه يتطلب من الوكلاء أن يضع مصلحة المبدأ (في كثير من الأحيان العميل) فوق مصلحته. وهذا ينطوي على الكشف عن تضارب المصالح.
- UTMA - هذا حساب تم تنظيمه وفقًا لقانون النقل الموحد إلى الأحداث في ولاية معينة. يسمح للبالغين بشراء العقار ، الذي يحمل اسمه باسمها لمصلحة الطفل القاصر حتى يبلغ الطفل القاصر سنًا محددة في وثائق UTMA مع بلوغ سن 21 عامًا الحد الأقصى للسن المسموح به في معظم الولايات. يُعرف الراشد الذي يحمل عنوان مكان الإقامة باسم الوصي ويترتب عليه واجب ائتماني للطفل.
كانت هناك حالات من الآباء الذين أعطوا أطفالهم مخزون ، فقط لاستبدال واستخدام هذا المخزون للحصول على الرعاية الطبية اللازمة للطفل ، الذين يتم لاحقا إلى المحكمة ل الاختلاس الفعال. إذا أصبح الطفل بالغًا و "يجبر محاسبًا" ، فيجب أن تكون قادرًا على إنتاج كل تدفقات نقدية ، أو كل بيان ، وإلا فإنك قد تكون على الخطاف ليس فقط الأموال المفقودة ، بل القيمة المركبة لما يجب أن يكون عليه هذا المال نمت إلى لو تركت وحدها في المحفظة. - Stock Broker - سمسار البورصة هو مؤسسة أو فرد أو الذي ينفذ أوامر الشراء أو البيع نيابة عن العميل. يقوم سماسرة البورصة بتسوية الصفقات - التأكد من وصول الأموال النقدية إلى الطرف المناسب ويتم الحصول على الضمان إلى الطرف المناسب في موعد نهائي محدد - مقابل حساب الوديع الخاص بالعميل. هناك العديد من أنواع الأسهم المختلفة التي يمكنك إرسالها إلى سمسار الأسهم الخاص بك ولكن كن حذراً من الاعتماد المفرط عليها. إن صفقة وقف الخسارة ، عن طريق التوضيح ، لن تحمي دائمًا محفظتك. بالإضافة إلى ذلك ، من الممكن في بعض الأحيان شراء الأسهم بدون وسيط من خلال برامج مثل DRIPs .
- تداول الأسهم - هناك على الأقل اثني عشر نوعًا مختلفًا من صفقات الأسهم التي يمكنك وضعها مع وسيط لشراء أو بيع ملكية في الشركات بما في ذلك أوامر السوق وأوامر الحد وأوامر إيقاف الخسارة.
- البيع القصير - المعروف أيضا باسم البيع على المكشوف ، هذا عندما يستعير مستثمر أو مضارب أسهم من الأسهم أو أصول أخرى لا يملكها ، يبيعها ، جيوب المال مع الوعد باستبدال العقار في يوم من الأيام ، ويأمل في الأصل انخفاض في السعر بحيث يمكن إعادة شراءها بتكلفة أقل ، يصبح الفرق هو الربح. فعلت بشكل خاطئ ، يمكن أن تفلس لك. وكان أحد المساكين يملك 37 ألف دولار في حسابه في السمسرة ، وفي غضون ساعات لم يخسر المبلغ بالكامل فحسب ، بل اكتشف أنه كان مدينًا لشركة الوساطة بمبلغ 106.445.56 دولارًا.
- الهامش - يقوم الوسطاء في كثير من الأحيان بإقراض أموال العملاء مقابل قيمة بعض الأسهم والسندات والأوراق المالية الأخرى في حسابهم على عهدة العميل إذا وافق العميل على التعهد برصيد الحساب بأكمله كضمان بالإضافة إلى تقديم ضمان شخصي. عند فتح حساب الوساطة ، تحتاج إلى تحديد ما إذا كنت ترغب في حساب نقدي أو حساب هامش .
ينبغي على جميع المستثمرين تقريباً استخدام حسابات نقدية جزئياً بسبب ما يبدو أنه خطر متزايد من المراجحة التنظيمية في شكل إعادة تقييم . إذا قمت بالاقتراض على الهامش ، يمكن للسمسار إصدار نداء الهامش في أي لحظة ، لأي سبب من الأسباب ، ويطلب منك سداد بعض أو كل رصيدك. حتى أنه يحق له بيع استثماراتك ، مما قد يؤدي إلى مكاسب رأسمالية حادة إذا كنت تتمتع بمواقف مرتفعة ، دون أن يمنحك تحذيرًا متقدمًا أو فرصة لإيداع نقود أو أوراق مالية إضافية.
أنواع حسابات التقاعد
- روث الجيش الجمهوري الايرلندي - روث الجيش الجمهوري الايرلندي - الجيش الجمهوري الايرلندي لتقف على حساب التقاعد الفردي - هو نوع خاص من تعيين الحساب وضعت على حساب الحفظ الذي يعطيها بعض الفوائد الضريبية لا يصدق ، في الوقت نفسه تقييد المبلغ الذي يمكن أن تسهم فيه ، وأنواع من الاستثمارات التي يمكن أن تصمد داخلها إلا إذا كنت تريد مواجهة بعض العواقب الشديدة القسوة. الأموال التي ساهمت بها Roth IRA تأتي من دولارات ما بعد الضرائب ، مما يعني أنك لا تحصل على خصم ضريبي مقابل ذلك ، ولكن ، طالما أنك تتبع القواعد ، في ظل النظام الحالي ، فإنك لن تدفع فلساً واحداً في الضرائب على أي من الأرباح التي حققتها من الاستثمارات التي عقدت داخل Roth IRA ، ولا عندما ذهبت إلى سحب تلك الأرباح ، لبقية حياتك. يمكنك شراء الأسهم والسندات والعقارات وشهادات الإيداع وبعض أنواع الأصول الأخرى داخل Roth IRA.
- الجيش الجمهوري الايرلندي التقليدي - الجيش الجمهوري الايرلندي التقليدي هو أقرب نوع من الجيش الجمهوري الايرلندي. يمكن للمستثمرين المساهمة بالمال إذا كانوا مؤهلين اعتمادًا على قيود الدخل وعدم دفع أي ضرائب على أنواع معينة من المكاسب الاستثمارية المحتفظ بها داخل الحساب إلى أن يتم سحبها عند 59.5 عامًا أو يضطرون إلى بلوغ 70.5 عامًا.
- 401 (ك) - نوع خاص من خطة التقاعد التي يقدمها أرباب العمل لموظفيهم ، عادة ما يسمح 401 (ك) للمستثمرين بوضع أموالهم للعمل في صناديق الاستثمار المشترك أو صناديق القيمة المستقرة . مثل حساب IRA التقليدي ، يحصل المستثمر عادة على خصم ضريبي في الوقت الذي يتم فيه تمويل الحساب ، هناك حدود سنوية (وإن كانت أعلى بكثير من تلك الموجودة في IRA التقليدي أو Roth IRA) ، فإن أرباب العمل غالباً ما يطابقون المساهمات (على سبيل المثال ، 50٪ على أول 6 ٪) ، وليس هناك ضرائب مستحقة حتى تبدأ سحب الأموال (59.5 سنة في أقرب وقت ممكن ولكن التوزيعات المطلوبة تبدأ في 70.5 سنة). يشير المصطلح 401 (k) إلى قسم رمز الضريبة الذي أنشأه. في السنوات الأخيرة ، كان هناك ارتفاع في ما يسمى 401 (k) الذاتي التي تسمح للمستثمر لشراء الأسهم والسندات الفردية في الحساب.
- 403 (ب) - خطة تقاعد تشبه إلى حد كبير 401 (ك) المقدمة فقط في القطاع غير الربحي.
- Rollover IRA - عندما يترك الموظف صاحب العمل ، يمكنه اختيار رفع رصيد 401 (k) وإيداعه في Rollover IRA ، والذي يتصرف بطريقة مماثلة تمامًا مثل IRA التقليدية.
- SIMPLE IRA - نوع من الجيش الجمهوري الايرلندي لأصحاب الأعمال الصغيرة مع أقل من 100 موظف الذين يرغبون في تقديم نوع من مزايا التقاعد لموظفيهم ولكن لا يريدون التعامل مع التعقيد الذي يأتي من 401 (ك).
- SEP-IRA - اختصار لحساب التقاعد الفردي للمعاش التقاعدي للموظفين ، يمكن استخدام SEP-IRA من قبل أشخاص يعملون لحسابهم الخاص وأصحاب الأعمال الصغيرة في ظل ظروف معينة ، مما يسمح لهم بتخصيص أموال أكثر بكثير مما كانوا سيصبحون قادرين على الاستثمار بسبب حدود مساهمة أعلى بكثير محسوبة كنسبة مئوية من الدخل.
شروط الاستثمار المتعلقة بالشركات
- مجلس الإدارة - يتم انتخاب مجلس إدارة الشركة من قبل المساهمين من أجل مراقبة مصالحهم ، وتعيين وإقالة الرئيس التنفيذي ، ووضع سياسة توزيع الأرباح الرسمية ، والنظر في التوصية أو التصويت ضد عمليات الدمج المقترحة.
- قيمة المؤسسة - تشير قيمة المؤسسة إلى التكلفة الإجمالية لاقتناء جميع أسهم الشركة والديون.
- رسملة السوق - تشير القيمة السوقية إلى قيمة جميع الأسهم القائمة في أسهم الشركة إذا كان بإمكانك شرائها بسعر السهم الحالي.
- بيان الدخل - بيان الدخل يبين إيرادات الشركة ونفقاتها وضرائبها وصافي دخلها.
- الميزانية العمومية - تظهر الميزانية العمومية أصول الشركة وخصومها وحقوق المساهمين .
- Form 10-K - مستند الإفصاح السنوي يطلب من بعض الشركات التقدم إلى لجنة الأوراق المالية والبورصات ، وهي تحتوي على معلومات متعمقة حول الأعمال بما في ذلك مواردها المالية ونموذج أعمالها وغير ذلك الكثير.
شروط الاستثمار الأخرى التي قد ترغب في معرفتها
- البورصة - البورصة هي مؤسسة أو منظمة أو جمعية تستضيف سوقاً للمشترين والبائعين للأسهم ليجتمعوا معاً خلال ساعات عمل معينة ويتاجرون مع بعضهم البعض. أهم بورصة في العالم هي بورصة نيويورك ، أو بورصة نيويورك. يتعين على الشركات التي تريد إدراج أسهمها في "مجلس الإدارة" ، كما تسمى بورصة نيويورك في بعض الأحيان ، أن تستوفي معايير صارمة. إذا أخفقت الشركة في تلبية هذه المتطلبات ، فسيتم حذفها لاحقًا.
- نسبة السعر إلى الربحية - تُعرف أيضًا نسبة السعر إلى العائد ، فهي تخبرك بعدد السنوات التي ستستغرقها الشركة لتسديد سعر الشراء للسهم الواحد من الأرباح بعد الضريبة وحدها على الأرباح الحالية دون أي نمو. بعبارة أخرى ، فإن نسبة السعر إلى العائد تخبرك كم من المال تدفعه مقابل 1 دولار من أرباح الشركة. إذا كانت الشركة تحقق ربحًا قدره 2 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد ، ويبيع السهم 20 دولارًا أمريكيًا للسهم الواحد ، تكون نسبة السعر إلى العائد 10 لأنك تدفع أرباحًا عشرة أضعاف (20 دولارًا للسهم الواحد مقسومًا على 2 $ لكل سهم أرباح = 10 P / E.) يمكن عكس ذلك لحساب شيء يعرف باسم عائد الأرباح .
- نسبة PEG - شكل معدل نسبة السعر إلى العائد الذي يعين النمو في المقياس لإثبات أن الشركة تنمو بنسبة 15٪ سنوياً وتتداول بعائدات 20x يمكن أن تكون أرخص من شركة تتداول بأرباح 8x وتقل بنسبة 10٪ لكل سنويا.
- نسبة PEG المعدلة لتوزيعات الأرباح - نموذج معدل لنسبة PEG التي تعطي أرباحًا في المقياس لمراعاة حقيقة أن النمو البطيء أحيانًا هو نتيجة قيام الشركة بتسديد أجزاء كبيرة من أرباحها في شكل أرباح نقدية ، والتي تساهم إلى إجمالي العائد .
- عائد الأرباح - العائد الحالي لسهم عادي بسعر الفائدة الحالي. إذا كان السهم يتداول بسعر 100 دولار للسهم الواحد ويدفع 5 دولارات في الأرباح السنوية ، فإن عائد الأرباح سيكون 5٪.
- التقلب - يشير التقلب إلى الدرجة التي يتقلب فيها السند المتداول في السعر.
- مشتق - مشتق هو أصل يستمد قيمته من مصدر آخر.