01 لماذا يجب عليك دائما شراء الأموال المتبادلة دون تحميل
مع وجود الكثير على المحك ، ما الذي يجب أن يبحث عنه المستثمر في صندوق مشترك؟ إن هذا الدليل العملي ذو الخطوات العشرة ، والذي يعد جزءًا من دليل المبتدئين الكامل للاستثمار في صناديق الاستثمار المشتركة ، يمكن أن يجعل العملية أسهل كثيرًا ويعطيك بعض راحة البال أثناء قيامك بتفحص آلاف الخيارات المتاحة. كما هو الحال دائما ، والاستيلاء على فنجان من القهوة ، والجلوس ، وفي أي وقت من الأوقات يمكن أن تشعر بأنك صندوق مشترك برو!
تفرض بعض الصناديق المشتركة ما يعرف باسم تحميل المبيعات. هذا هو رسم ، عادة ما يكون حوالي 5 ٪ من الأصول ، التي يتم دفعها إلى الشخص الذي يبيع لك الصندوق. يمكن أن تكون طريقة رائعة لكسب المال إذا كنت مديرًا للثروة ، ولكن إذا كنت توظف محفظة ، فيجب عليك فقط شراء الصناديق المشتركة بدون تحميل. لماذا ا؟ إنها الرياضيات البسيطة!
تخيل أنك ورثت مبلغًا إجماليًا قدره 100000 دولار وتريد استثماره. عمرك 25 سنة. إذا استثمرت في الصناديق المشتركة بدون تحميل ، فستذهب أموالك إلى الصندوق وسيعمل كل قرش - 100000 دولار بالكامل - على الفور. ومع ذلك ، إذا كنت تشتري صندوق تحميل مع ، على سبيل المثال ، حمولة مبيعات بنسبة 5.75٪ ، فسيبدأ رصيد حسابك بـ 94،250 دولارًا. وبافتراض عائد بنسبة 11٪ ، وبحلول الوقت الذي تصل فيه إلى التقاعد ، فسوف تحصل على مبلغ 375755 دولارًا أمريكيًا أقل من الأموال نتيجة لرأس المال الضائع بسبب حمل المبيعات. لذلك ، كرر بعدنا: اشتر دائمًا الصناديق المشتركة بدون تحميل. دائما شراء الصناديق المتبادلة دون تحميل. (حافظ على حفظه!)
02 الاهتمام بنسب المصاريف - يمكن أن يحدث أو ينكسر!
يأخذ المال لتشغيل صندوق مشترك. يجب الاهتمام بأشياء مثل النسخ وإدارة المحافظ ورواتب المحللين والقهوة والإيجارات المكتبية والكهرباء قبل أن يتم استثمار أموالك! وتعرف نسبة الأصول التي تذهب إلى هذه الأشياء - رسوم الاستشارات الإدارية ونفقات التشغيل الأساسية - كنسبة المصروفات. باختصار ، فإن تكلفة امتلاك الصندوق. فكر في الأمر على أنه المبلغ الذي يجب أن يكسبه صندوق الاستثمار المشترك فقط حتى قبل أن يتمكن من البدء في تنمية أموالك.
كل شيء على قدم المساواة ، وتريد أن تملك الأموال التي لديها أقل نسبة ممكنة من النفقات. إذا كان للصندوقين نسبة مصاريف قدرها 0.50٪ و 1.5٪ على التوالي ، فإن الأخير لديه عقبة أكبر بكثير قبل أن يبدأ تدفق الأموال في جيبك. بمرور الوقت ، سوف تصاب بصدمة لمعرفة مدى الفرق الذي يمكن أن تسببه هذه النسب التافهة الظاهرية في ثروتك.
03 تجنب صناديق الاستثمار ذات نسبة دوران عالية
من المهم التركيز على معدل الدوران - أي النسبة المئوية للحافظة التي يتم شراؤها وبيعها كل عام - لأي صندوق مشترك تفكر فيه. والسبب هو أن العصمة القديمة من وجودنا: الضرائب.
إذا كنت تستثمر فقط من خلال حساب معفى من الضرائب مثل 401k ، Roth IRA ، أو IRA التقليدية ، فهذا لا يعد اعتبارًا ، ولا يهم إذا كنت تدير الاستثمارات لمؤسسة غير ربحية. لكن بالنسبة لأي شخص آخر ، يمكن للضرائب أن تأخذ قضمة ضخمة من فطيرة المثل ، خاصة إذا كنت محظوظًا بما يكفي لاحتلال أعلى درجات سلم الدخل. يجب أن تكون حذراً من الأموال التي عادة ما تكون 50٪ أو أكثر من محفظتها.
04 ابحث عن فريق إدارة ذي خبرة وخبرة
في هذا اليوم الذي يسهل فيه الوصول إلى المعلومات ، لن يكون من الصعب العثور على معلومات حول مدير المحفظة. إذا وجدت نفسك تحوز صندوقًا مشتركًا مع مدير له سجل قليل أو معدوم ، أو حتى أسوأ من ذلك ، فإن تاريخ الخسائر الهائلة عندما يكون أداء سوق الأسهم ككل جيدًا يجب أن تفكر في تشغيله بأسرع ما يمكن في الآخر اتجاه.
إن الوضع المثالي هو شركة تقوم على واحد أو أكثر من مديري المحللين / المحافظ الاستثمارية القوية الذين قاموا ببناء فريق من الأفراد الموهوبين والمنضبطين من حولهم يتحركون ببطء إلى المسؤوليات اليومية ، مما يضمن انتقالًا سلسًا. وبهذه الطريقة تمكنت شركات مثل "تويدي" و "براون آند كومباني" في نيويورك من التحول بعد عشر سنوات من العوائد المدمرة للسوق مع عدم حدوث أي اضطرابات داخلية.
وأخيرًا ، تريد الإصرار على أن يكون لدى المديرين جزء كبير من ثروتهم المستثمرة بجانب حاملي الصناديق. من السهل أن تُدفع للمستثمرين شكوى ، لكن الأمر يختلف تماماً عن أن يكون رأس المال الخاص بك في خطر إلى جانب أموالهم.
05 العثور على الفلسفة التي تتفق مع الخاصة بك عند اختيار صندوق الاستثمار المشترك
مثل كل الأشياء في الحياة ، هناك مقاربات فلسفية مختلفة لإدارة المال. أنا شخصياً مستثمر ذو قيمة. وبمرور الوقت ، أبحث عن الشركات التي أعتقد أنها تتداول بخصم كبير. هذا يسبب لي شراء عدد قليل جدا من الشركات كل عام ، ومع مرور الوقت ، أدى إلى نتائج جيدة للغاية.
في هذه الصناعة ، هناك صناديق مشتركة متخصصة في هذا النوع من الاستثمار في القيمة - Tweedy و Browne & Company و Third Avenue Value Funds و Fairholme Funds و Oakmark Funds و Muhlenkamp Funds والمزيد.
ويعتقد آخرون أن ما يعرف باسم الاستثمار "النمو" يعني ببساطة شراء أفضل وأسرع الشركات نمواً بغض النظر عن السعر. لا يزال آخرون يؤمنون بامتلاك شركات زرقاء فقط ذات عوائد صحية جيدة. من المهم أن تجد صندوقًا مشتركًا أو مجموعة من الصناديق المشتركة التي تشترك في نفس فلسفة الاستثمار التي تقوم بها.
06 ابحث عن تنويع واف للموجودات
وقال وارن بافيت ، المعروف بتركيز أصوله في عدد قليل من الفرص الرئيسية ، إنه بالنسبة لمن لا يعرفون شيئاً عن الأسواق ، فإن التنويع الشديد أمر منطقي. من المهم للغاية أنه إذا كنت تفتقر إلى القدرة على إجراء مطالبات حكم على القيمة الجوهرية للشركة ، فأنت تقوم بنشر أصولك بين الشركات والقطاعات والصناعات المختلفة. ببساطة ، امتلاك أربعة صناديق استثمار مختلفة متخصصة في القطاع المالي ، على سبيل المثال ، ليس التنويع. كان هناك شيء يصيب تلك الأموال على نطاق انهيار العقارات في أوائل التسعينيات ، فإن محفظتك سوف تتضرر بشدة.
ما يعتبر التنوع الجيد؟ فيما يلي بعض الإرشادات التقريبية:
- لا تملك الأموال التي تجعل من المراهنات في القطاع الثقيل أو الصناعة. إذا اخترت ذلك على الرغم من هذا التحذير ، فتأكد من عدم وجود جزء كبير من أموالك المستثمرة فيها.
- لا تحتفظ بكل أموالك ضمن نفس عائلة الصندوق. من خلال نشر الأصول الخاصة بك في شركات مختلفة ، يمكنك التخفيف من مخاطر الاضطرابات الداخلية والاختراقات الأخلاقية ، وغيرها من المشاكل المحلية.
- لا مجرد التفكير في الأسهم. هناك أيضًا صناديق عقارية وصناديق دولية وصناديق دخل ثابت وصناديق التحويلات وصناديق قابلة للتحويل ، وأكثر من ذلك بكثير. على الرغم من أنه من الحكمة أن يكون لديك جوهر محفظتك في الأسهم المحلية على مدى فترات زمنية طويلة ، إلا أن هناك مجالات أخرى يمكن أن تقدم عائدات جيدة.
07 حالة صناديق المؤشرات
بالنسبة للمستثمر العادي الذي لديه عقد من الزمان أو أكثر للاستثمار ويريد أن يضع الأموال جانباً بانتظام مع مرور الوقت ، يمكن أن تكون صناديق المؤشرات خياراً رائعاً. فهي تجمع بين معدلات الدوران المنخفضة تقريبا مع نسب النفقات في الحضيض والتنويع الواسع النطاق ؛ بعبارة أخرى ، يمكنك حقًا تناول الكعكة الخاصة بك وتناولها أيضًا.
يستفد؟ تحقق من Vanguard و Fidelity لأنهم القادة بلا منازع في صناديق المؤشرات منخفضة التكلفة. عادة ، ابحث عن صندوق S & P 500 أو غيرها من المؤشرات الرئيسية الأخرى مثل Wilshire 5000 أو Dow Jones Industrial Average.
08 كلمة حول الصناديق الدولية
عندما تستثمر خارج الولايات المتحدة ، تكون التكاليف أعلى. لكن في الماضي ، أظهرت مخزونات الدول الأجنبية ارتباطًا ضئيلًا مع تلك الموجودة في الولايات المتحدة. عند إنشاء محافظ مصممة لبناء الثروة مع مرور الوقت ، فإن النظرية هي أن هذه الأسهم ليس من المرجح أن تتضرر بشدة عندما تتعطل الأسهم الأمريكية (والعكس صحيح).
أولاً ، إذا كنت ستغامر في سوق الأسهم الدولية من خلال امتلاك صندوق ، فمن المحتمل أن تمتلك فقط تلك التي تستثمر في الأسواق القائمة مثل اليابان وبريطانيا العظمى وألمانيا والبرازيل ودول مستقرة أخرى. البدائل هي الأسواق الناشئة التي تشكل مخاطر سياسية واقتصادية أكبر بكثير ، على الرغم من أنها توفر عوائد أعلى محتملة.
09 تعرف على المعيار المناسب لصناديق الاستثمار الخاصة بك
؛ كل صندوق لديه نهج مختلف وهدف. ولهذا السبب من المهم معرفة ما يجب عليك مقارنته في مقابل معرفة ما إذا كان مدير المحفظة الخاص بك يقوم بعمل جيد. على سبيل المثال ، إذا كنت تمتلك صندوقًا متوازنًا يحتفظ بنسبة 50٪ من أصوله في الأسهم و 50٪ في السندات ، فيجب أن تكون مسرورًا بعائد بنسبة 10٪ حتى إذا كان السوق الأوسع يعمل بنسبة 14٪. لماذا ا؟ تم تعديلها من أجل المخاطرة التي تعرضت لها مع رأس مالك ، وكانت عائداتك ممتازة!
تشمل بعض المعايير الشائعة مؤشر داو جونز الصناعي ، ومؤشر S & P 500 ، و Russell 2000 ، و Nasdaq Composite ، و S & P 400 Midcap. من السهل في هذه الأيام البحث عبر الإنترنت لمعرفة المعايير المرتبطة بالأموال. يمكنك بعد ذلك البحث عن تقارير حول مختلف الصناديق ومعرفة كيفية تقييمها ، وعرض البيانات التاريخية ، وحتى الحصول على أفكار المحللين حول جودة وموهبة فريق إدارة المحافظ.
10 دولار دائما متوسط التكلفة
كما تعلمون ، كنت أعتقد أننا سئمنا من قول ذلك ولكن متوسط تكلفة الدولار هو في الواقع أفضل وسيلة لتخفيض المخاطر على مدى فترات زمنية طويلة ويساعد على خفض أساس التكلفة الإجمالية لاستثماراتك. في الواقع ، يمكنك العثور على جميع المعلومات حول متوسط تكلفة الدولار - ما هو ، وكيف يمكنك تنفيذ برنامجك الخاص ، وكيف يمكن أن يساعدك على خفض مخاطر الاستثمار الخاصة بك مع مرور الوقت - في مقالة تكلفة الدولار: A Technique يقلل بشكل كبير من مخاطر السوق . خذ لحظة وتحقق من ذلك. يمكن أن تكون محفظتك أفضل بكثير لأنك استثمرت بضع دقائق من وقتك.
فى الختام …
هناك الكثير من الموارد العظيمة هناك حول اختيار واختيار صندوق مشترك بما في ذلك موقع صندوق الاستثمار المشترك الذي يدخل في عمق أكبر في كل هذه المواضيع وأكثر من ذلك. مورنينغستار هو أيضا مورد ممتاز. فقط تذكر أن المفتاح هو أن تظل منضبطًا وعقلانيًا وتجنب تحركات الأسعار في السوق على المدى القصير. هدفك هو بناء الثروة على المدى الطويل. أنت ببساطة لا تستطيع أن تفعل ذلك الانتقال من وإلى الأموال ، تكبد مصاريف الاحتكاك وإثارة الأحداث الضريبية.
حظا طيبا وفقك الله!