ماذا يجب أن تفعل عندما تنخفض السوق؟
في تصحيح السوق (انخفاض بنسبة 10٪) أو سوق هبوط كامل (انخفاض بنسبة 20٪ أو أكثر) ، هناك بعض الإجراءات التي يمكن للمستثمرين اتخاذها إما للحماية من المزيد من الانخفاضات أو للاستفادة من فرص الشراء أو كليهما.
ومع ذلك ، سنبدأ بأفضل أنواع الحماية ، التي تحدث قبل التصحيح أو السوق الهابط.
اعرف المخاطر الخاصة بك التسامح
إذا كنت تعتقد أنك تريد القفز من أكبر السفينة الدوارة في حديقة الملاهي ، فلا ينبغي عليك الحصول عليها في المقام الأول! في عالم الاستثمار ، هذا هو نوع من المعرفة الذاتية تسمى تحمل المخاطر ، وهو مصطلح استثمار يتعلق بكمية مخاطر السوق ، وخاصة التقلبات (الصعود والهبوط) ، يمكن للمستثمر تحمله. عادة ما يتم قياسه بواسطة آلة حاسبة أو استبيان ، وغالبا ما يستخدم تحمل المخاطر لتصنيف المستثمرين على أنهم متعطشون أو معتدلون أو محافظون.
على سبيل المثال ، قد يطرح استبيان حول تحمل المخاطر العديد من الأسئلة مع مختلف سيناريوهات السوق وسيتوقع المستثمر رد فعله على سيناريو السوق المحدد والإجابة على الأسئلة وفقًا لذلك.
سؤال عينة ، "ماذا كنت ستفعل إذا انخفض سوق الأسهم بنسبة 20 ٪ على مدى عام واحد؟ هل أنت A) لا شيء ، ب) انتظر بضعة أشهر لاتخاذ قرار ، أو C) بيع الأسهم الخاصة بك على الفور .؟ "
من المرجح أن يجيب مستثمر عدواني على "A" ، وهو مستثمر معتدل "B" ومستثمر محافظ "C". يتمثل الهدف من الاستبيان في مساعدة المستثمر على بناء محفظة من الاستثمارات يكون المستثمر مرتاحًا لها على مدار فترات زمنية طويلة. إن التخلي عن إستراتيجية الاستثمار بشكل مفاجئ بسبب نشاط سوق الأسهم ليس عادةً أفضل رد فعل.
لذلك ، يجب أن يساعد استبيان تحمل المخاطر المستثمر في توقع ومنع السلوك الاستثماري السيئ.
لا شيء وابقى هادئة مع معرفة تاريخ السوق
إذا كنت قد أعدت محفظتك لتلبية أهدافك ومدى ملائمتك ، وكنت مستثمرًا طويل الأجل ، فلا داعي لعمل أي شيء عند هبوط السوق.
ومع ذلك ، لا يزال من الممكن فهم ما إذا كان هناك تصحيح رئيسي في السوق يجعلك متوتراً. من الطبيعي أن تعتقد أنك بحاجة إلى القيام بشيء ما عندما تحذر وسائل الإعلام باستمرار من نتائج السوق السلبية.
لكي نحافظ على هدوئك بينما لا نفعل شيئاً في العاصفة ، إليك بعض التاريخ حول تصحيحات السوق للنظر فيها:
- يحدث تصحيح بنسبة 10٪ في المتوسط مرة واحدة سنويًا. متوسط وقت الاسترداد لانخفاض قدره 10 ٪ أو أكثر هو ما يقرب من 10 أشهر.
- بلغ متوسط العائد التاريخي للأسهم منذ عام 1950 حوالي 10٪.
- إذا كانت المحفظة موزعة بشكل معتدل (أي 60٪ من الأسهم ، و 40٪ من السندات) فإنها لن تسقط عادة في سوق الأوراق المالية. على سبيل المثال ، عندما ينخفض السوق بنسبة 10٪ ، قد تنخفض المحفظة المعتدلة للصناديق المشتركة ما بين 5٪ و 7٪ ، اعتمادًا على التخصيص.
والمستثمرون الوحيدون في السوق الذين لديهم سبب وجيه لبيع الأسهم أثناء التصحيح هم أولئك الذين يحتاجون إلى النقد على الفور أو في غضون الأشهر القليلة القادمة.
وبشكل عام ، لا يجوز استثمار أي أموال نقدية مطلوبة في غضون ثلاث سنوات في الأسهم أو السندات أو الصناديق المشتركة.
كيف تستثمر لسوق دب
إن الاستثمار في سوق هابط هو ما يعادل التحضير لتصحيح السوق.
كما تعلمون بالفعل ، ليس من الحكمة محاولة توقيت السوق بالقفز من صناديق الأسهم والسندات المشتركة والخروج منها ، ولكن يمكن أن يكون من الذكاء اتخاذ خطوات صغيرة ومدروسة عن طريق تعديل توزيع الأصول في محفظتك.
توزيع الأصول هو العامل المؤثر الأكبر في إجمالي أداء المحفظة ، خاصة على مدى فترات زمنية طويلة. لذلك ، يمكن للمستثمر أن يكون متوسطًا فقط في اختيار الاستثمار ، ولكنه جيد في تخصيص الأصول التكتيكية ولديه أداء أفضل ، مقارنةً بالمستثمرين الفنيين والأساسيين الذين قد يكونون جيدين في اختيار الاستثمار ولكن لديهم توقيت سيئ مع تخصيص الأصول.
في ما يلي مثال لتخصيص الأصول التكتيكية : لنفترض أنك ترى مؤشرات كلاسيكية على سوق صاعدة ناضجة ، مثل نسب مرتفعة من السعر إلى الربحية وارتفاع أسعار الفائدة ، ويبدو أن سوق هابط جديد تلوح في الأفق. يمكنك بعد ذلك البدء في تقليل التعرض لصناديق الأسهم ذات المخاطر العالية وتخصيص مخزونك العام والبدء في بناء مراكز صناديق السندات وصندوق سوق المال.
لنفترض أيضًا أن هدفك (أو "العادي") هو 65٪ من صناديق الأسهم ، وصناديق السندات بنسبة 30٪ ، وصناديق السوق النقدية / النقدية بنسبة 5٪. بمجرد أن ترى نسب الربحية عند مستويات عالية ، وسجلات جديدة على مؤشرات السوق الرئيسية ، وارتفاع أسعار الفائدة ، قد تأخذ خطوة إلى الوراء في المخاطرة إلى الأسهم 50 ٪ ، 30 ٪ السندات و 20 ٪ من النقد.
كيف تستفيد من تصحيح السوق
إذا كنت مستثمراً على المدى الطويل ، يمكن أن يكون تصحيح السوق سبباً للاحتفال ، وليس القلق. أفضل وقت للشراء هو عندما تكون الأسعار منخفضة ويخلق تصحيح السوق عملية بيع للأسهم.
إذا كنت متوتراً بشأن الشراء عندما يكون السوق في حالة هبوط ، أو إذا كنت تعتقد أنك ستفعل خطأً ما من خلال شراء الصناديق المشتركة في سوق هابطة ، فيمكنك اتخاذ إجراءات وقائية ذكية باستخدام إستراتيجية (DCA) لمتوسط تكلفة الدولار. ، وهو ببساطة شراء أسهم الاستثمارات على فترات منتظمة. تشتري عندما تكون الأسعار مرتفعة ، منخفضة وداخلها. هذا في الأساس "متوسط" الأسعار إلى الأسفل ، مما يعطي أموالك دفعة مع مرور الوقت.
يمكنك DCA من خلال وضع خطة استثمارية منتظمة ، والمعروفة أيضًا باسم SIP ، أو خطة استثمار متكررة أو خطة استثمار دورية. A SIP هي استراتيجية ادخارية تلقائية تسمح للفرد باختيار مبلغ محدد بالدولار (أو عدد محدد من الأسهم في حالة استخدام الأوراق المالية الاستثمارية ، مثل الأسهم أو الصناديق المشتركة أو ETFs) واختيار مجموعة محددة من الإيداع أو الاستثمار ، مثل كل شهر أو ربع سنوي. يستخدم حساب سائل ، مثل حساب سوق المال أو حساب التوفير المصرفي ، عادة لتمويل المدفوعات التي تذهب بعد ذلك شراء أسهم من نوع الاستثمار المحدد.
تنويه: يتم توفير المعلومات على هذا الموقع لأغراض المناقشة فقط ، ولا ينبغي أن يساء فهمها كمشورة استثمارية. لا تمثل هذه المعلومات تحت أي ظرف من الظروف توصية لشراء أو بيع الأوراق المالية.