فهم مكونات الالتزامات الحالية
هذه الديون هي عكس الأصول الحالية . تشتمل المطلوبات المتداولة على أشياء مثل القروض قصيرة الأجل من البنوك بما في ذلك استخدام خط الائتمان ، وأرصدة الحسابات الدائنة ، وأرباح الأسهم ، والفائدة المستحقة ، وعائدات استحقاق السندات المستحقة الدفع ، وودائع المستهلكين ، واحتياطيات الضرائب.
فيما يلي بعض الخصوم المتداولة الأكثر شيوعًا والأهمية في الميزانية العمومية .
الحسابات الدائنة: المسئولية الحالية الأكثر شعبية
الحسابات الدائنة هي عكس الحسابات المستحقة القبض. تنشأ عندما تتلقى الشركة منتجًا أو خدمة قبل أن تدفعها مقابل ذلك. تعتبر الحسابات المستحقة الدفع ، أو A / P لأنها غالباً ما تكون قصيرة الأجل ، واحدة من أكبر الخصوم الحالية التي ستواجهها الشركة لأنها تطلب باستمرار منتجات جديدة أو تدفع بائعين وموردين بالجملة للخدمات أو البضائع. تحاول الشركات المدارة بشكل جيد الاحتفاظ بالحسابات المستحقة الدفع بما يكفي لتغطية كل المخزون الحالي.
في الواقع ، هذا يعني أن البائعين يدفعون ثمن رفوف الشركة ليظلوا مخزونهم. وقد حولت الشركات الأكثر فاعلية في صناعات مثل متاجر التجزئة ، و Target و Wal-Mart ، ذلك إلى فن. وبمعنى حقيقي ، تم تمويل نمو أعمالهم من قبل شركات مثل Procter & Gamble و Clorox ، وكلتاهما تقومان بشحن المنتجات إلى رفوف المتاجر على الائتمان ، مما يمنح التجار فرصة لبيع البضائع قبل دفع المبلغ المستحق لهؤلاء تجار الجملة. .
وهذا يعني أن كل من "وول مارت" و "تارجيت" قد يستخدمان المزيد من الأموال التي جمعتها من حملة الأسهم وحاملي السندات والأرباح المحتجزة لتمويل توسعة متاجر جديدة.
الفوائد المتراكمة وكشوف المرتبات كمسؤولية قانونية
يمثل هذا البند في قسم الخصوم الحالي في الميزانية العمومية الأموال المستحقة للموظفين كرواتب ومكافآت لم تدفعها الشركة بعد.
الديون قصيرة الأجل والحالية طويلة الأجل
يشار إلى هذه المطلوبات المتداولة في بعض الأحيان على أنها أوراق مستحقة الدفع. وهي أهم بند في إطار قسم الخصوم الحالي في الميزانية العمومية ومعظم الوقت ، تمثل المدفوعات على القروض التي تقدمها الشركة أو غيرها من القروض المستحقة في الاثني عشر شهرًا التالية. استخدام الأموال المقترضة ليس بالضرورة علامة على الضعف المالي ؛ على سبيل المثال ، يمكن لمدير تنفيذي ذكي أن يعمل على توفير قروض قصيرة الأجل في عيد الميلاد حتى تتمكن من تخزين البضائع قبل الاندفاع الموسمي. إذا كان الطلب مرتفعاً ، سيقوم المتجر ببيع جميع مخزونه ، وسداد الديون قصيرة الأجل ، وجيب الفرق. هذا الاستخدام للرافعة المالية يمكن أن يؤدي إلى عوائد أعلى على الأسهم .
كيف يمكن أن تأمل أبدًا في معرفة ما إذا كانت الشركة تقترض بحكمة أموالاً (مثل متجرنا التوضيحي) ، أو تتخبط في الديون؟
انظر إلى كمية الأوراق المالية المستحقة الدفع في الميزانية العمومية (إذا لم تكن مصنفة ضمن قسم "الأقساط" المستحقة الدفع ، فقم بدمج التزامات الشركة قصيرة الأجل والديون الحالية طويلة الأجل). إذا كان مبلغ النقد والنقد المعادل أكبر بكثير من الأوراق المالية الدائنة ، فلا يجب أن يكون لديك أي سبب يدعو للقلق.
إذا كانت الأوراق المالية مستحقة الدفع ، من ناحية أخرى ، ذات قيمة أعلى من النقدية والاستثمارات قصيرة الأجل والحسابات المودعة ، فيجب أن تشعر بالقلق الشديد. ما لم تعمل الشركة في نشاط تجاري حيث يمكن تحويل المخزون إلى نقد سريع ، فإن هذا يعتبر علامة خطيرة على الضعف المالي.
مطلوبات متداولة أخرى في الميزانية العمومية
اعتمادا على الشركة ، سترى مختلف الخصوم المتداولة الأخرى المدرجة. في بعض الأحيان يتم تجميعهم تحت عنوان "الخصوم المتداولة الأخرى". عادة ، يمكنك العثور على قائمة مفصلة لما تم دفنه هذه الخصوم "الأخرى" في مكان ما في التقرير السنوي أو 10-ك .
في كثير من الأحيان ، يمكنك معرفة معنى الدخول باسمه. إذا كانت الأعمال تدرج "ورقة تجارية" أو "سندات مستحقة الدفع" كالتزام حالي ، فيمكنك أن تكون واثق إلى حد ما من المبلغ المذكور هو ما سوف يتم دفعه لحاملي سندات الشركة على المدى القصير.
ودائع المستهلك هي مسؤوليات للبنوك
إذا كنت تبحث في الميزانية العمومية لأحد البنوك ، فستحتاج إلى إيلاء اهتمام وثيق لدخول تحت الالتزامات الحالية المسماة "ودائع العملاء". في كثير من الحالات ، سيتم إدراج هذا تحت الالتزامات المتداولة الأخرى ، إذا لم يتم جمعها مع هذه الالتزامات. هذا هو المبلغ الذي أودعه العملاء في البنك. إذا كنت تسأل عن سبب وجود ودائع المستهلك ، فإن الإجابة بسيطة للغاية. نظرًا لأنه من الناحية النظرية ، يمكن لجميع حاملي الحسابات سحب جميع أموالهم في نفس الوقت ، يجب على البنك أن يدرج الودائع كالتزام حالي.