اكتشاف مؤشر صناديق الاستثمار

التعريف والأساسيات

لقد سمعت أن الاستثمار في صناديق المؤشرات يمكن أن يكون فكرة ذكية. ولكن ما هي بالضبط صناديق المؤشرات ولماذا يجعلها استثمارات جيدة؟

في هذه المقالة ، ستتعرف على تعريف صناديق المؤشرات ، وكيفية عمل صناديق المؤشرات ، وأنواع مختلفة من صناديق المؤشرات.

تعريف صندوق المؤشرات

صناديق المؤشرات هي صناديق مشتركة مصممة لتتبع عوائد مؤشر السوق. المؤشر هو مجموعة من الأوراق المالية التي تمثل شريحة معينة من السوق (سوق الأوراق المالية ، وسوق السندات ، وما إلى ذلك).

من بين الشركات الأكثر شهرة التي تطور مؤشرات السوق هي Standard & Poors و Dow Jones.

تحتفظ صناديق المؤشرات بجميع الأوراق المالية تقريباً بنفس النسبة التي يحتفظ بها المؤشر الخاص بها. يمكن تنظيم صناديق المؤشرات كصندوق مشترك ، أو صندوق متاجرة في البورصات ، أو صندوق استئماني للاستثمار . العديد من الشركات المعروفة التي تقدم صناديق المؤشرات هي Vanguard و Fidelity و T. Rowe Price.

المدارة بشكل سلبي: ماذا يعني هذا؟

تعتبر صناديق المؤشرات مدارة بشكل سلبي لأن مدير المحفظة في كل صندوق من المؤشرات يكرر المؤشر ، بدلاً من تداول الأوراق المالية بناءً على رؤيته لخصائص المخاطر / المكسب المحتملة لمختلف الأوراق المالية. وعلى العكس من ذلك ، فإن الصندوق الذي يتم إدارته بنشاط لديه مدير محفظة يقوم بشراء وبيع الأوراق المالية بناءً على رأي حول الأوراق المالية التي ستحقق أهداف الصندوق.

تساعد حقيقة إدارة صناديق المؤشرات بشكل سلبي على خفض التكاليف ، وهذا بدوره يمكن أن يعزز العوائد على المدى الطويل.

وتبقي الطبيعة السلبية لصناديق المؤشرات أيضًا على انخفاض قيمة الأسهم القابضة ، مما يساعد أيضًا على تقليل الضرائب من توزيعات الأرباح الرأسمالية التي تنطبق على الحسابات الخاضعة للضريبة.

رسوم

صناديق المؤشرات لها هياكل نفقة مشابهة لصناديق الاستثمار الأخرى. كما هو الحال مع الصناديق المشتركة الأخرى ، فإن صناديق المؤشرات لديها حصص أسهم مختلفة حسب شركة الصناديق (الفئة أ ، ب ، ج ، إلخ). عموما ، فإن إجمالي تكاليف امتلاك صندوق المؤشر أقل من صندوق تدار بنشاط.

ومع ذلك ، تعتمد هذه التكاليف الإجمالية إلى حد كبير على شركة الصناديق التي تقدم الأموال والمؤشر الذي يتتبعه الصندوق. وبعبارة أخرى ، لا يمكنك القول بأمان أن جميع صناديق المؤشرات أرخص من جميع الصناديق التي تتم إدارتها بنشاط.

إذا كنت ترغب في الاستثمار في صناديق المؤشرات الأمريكية الكبيرة المتنوعة ، فيمكنك شراء أسهم Vanguard 500 Index Fund Fundor (VFINX). في القيام بذلك ، لن تدفع رسوم مبيعات مقدما ، ونسبة النفقات الجارية الإجمالية هي رخيصة 0.16 ٪. لا تفترض أن جميع صناديق المؤشرات رخيصة. على سبيل المثال ، هناك العديد من صناديق المؤشرات الأخرى التي تتعقب مؤشر ستاندرد آند بورز 500 الذي يحتوي على نسب نفقات تصل إلى 1.50 ٪ أو أكثر ؛ هذا عشر مرات أكثر من صندوق مؤشر فانجارد 500. بعد أن تقرر أي مؤشر تريد شراءه ، تأكد من البحث عن تكاليف خيارات الاستثمار.

يأتون في أشكال وأحجام مختلفة

فهارس تأتي في العديد من الأصناف. قد تتضمن بعض الفهارس تقريباً جميع الأسهم في الولايات المتحدة (مثل Wilshire 5000 Index) أو دول أخرى (مثل MSCI Brazil Index). قد تكون الفهارس أيضًا مجموعات فرعية من الفهارس الأخرى. على سبيل المثال ، تكسر Standard & Poor's مؤشر S & P 1500 Composite إلى عدد من المؤشرات المختلفة. يشمل مؤشر القيمة S & P 500 / Citigroup الأسهم ذات الأسهم الأكبر في مؤشر S & P 1500 والتي تعتبر أسهمًا ذات قيمة.

يتضمن مؤشر S & P SmallCap 600 / Citigroup أصغر الأسهم في مؤشر ستاندرد آند بورز 1500 الذي يعتبر أسهم نمو .

في السنوات الأخيرة ، تم إنشاء مؤشرات أكثر غموضاً للسماح للمستثمرين الفرصة للاستفادة من الأسواق الأكثر تخصصًا. يمكن للمستثمرين الذين يرغبون في الاستثمار في سلع أو عملات أجنبية أو شركات مسؤولة اجتماعيًا أن ينظروا الآن إلى صناديق المؤشرات.