ماذا تفعل فريدي؟
تستخدم البنوك الأموال المستلمة من فريدي لتقديم قروض جديدة لمشتري المساكن. هذا يعزز سوق الإسكان ويسمح لمزيد من الأميركيين ليصبحوا مالكي المنازل.
تمنح FHLMC البنوك القدرة على إنشاء قروض عقارية لمدة 30 عامًا.
وبدون فريدي ، يتعين على البنوك الاحتفاظ بالقروض في كتبها لمدة 30 عامًا. من شأنه أن يربط الكثير من المال. سيكون أيضا مخاطرة كبيرة. هل يمكنك تخيل عدد الأشخاص الذين يتخلفون عن العمل على مدار 30 عامًا؟
فريدي يعيد بيع MBS للمستثمرين في السوق الثانوية . وهذا يسمح لمزيد من المستثمرين بالربح من قطاع العقارات. يستخدم فريدي العائدات لشراء المزيد من الرهونات البنكية. الذي يبدأ العملية بأكملها من جديد.
كيف تعمل
تشتري FHLMC الرهون العقارية من البنوك والمقرضين الآخرين. فهو يجمع بين أنواع الرهونات المشابهة في الحزم. ثم تبيع أسهم الحزم لصناديق التقاعد وصناديق الاستثمار المشتركة وشركات التأمين.
تضمن فريدي أن المستثمرين سوف يتلقون دفعة متفق عليها كل شهر. تدعم وزارة الخزانة الأمريكية الضمان.
عندما تسدد دفعة الرهن العقاري الشهرية ، يرسلها البنك إلى FHLMC. تقوم فريدي بتحصيل دفعاتك مع الآخرين وإرسالها إلى المستثمرين.
انها لا تبيع جميع الرهون العقارية التي تشتريها. تحتفظ FHLMC ببعض الاستثمارات.
كيف يؤثر ذلك على الاقتصاد
يؤثر فريدي ماك على الاقتصاد الأمريكي عن طريق خفض أسعار الفائدة . وهذا يجعل المزيد من القروض متاحة لمزيد من مالكي المنازل الجدد. على سبيل المثال ، فإن تخفيض المعدل من 8.5 في المائة إلى 8 في المائة سمح لـ 791،000 أسرة ذات دخل معتدل بشراء منازل.
فريدي ماك أيضا يجعل أسعار الفائدة أكثر اتساقا. في جميع أنحاء المدن في البلاد ، تفاوتت معدلات الرهن العقاري بنسبة تصل إلى 1.7 في المئة في عام 1970. واليوم ، هذا الاختلاف هو فقط 0.1 في المئة.
منذ التأميم ، بدأت فريدي برامج لمساعدة مالكي المنازل على تجنب حبس الرهن. بعض المعارف حول هذه البرامج يمكن أن تساعد في توجيه الناس في اتخاذ خطوات نحو منع حبس الرهن.
فريدي ماك يحفز سوق الاسكان. في الأوقات الصحية ، كان البناء السكني يشكل 5٪ من الاقتصاد . من خلال القيام بذلك ، فإنه يخلق ثروة لأصحاب المنازل الذين يحصلون على المزيد من الأسهم من المنازل ذات الأسعار الأعلى.
كيف يؤثر ذلك عليك
يخفض فريدي ماك أسعار الفائدة على الرهون العقارية التي تحصل عليها من البنك. في الواقع ، فإنه يقدر أنه يقلل من معدل 0.5 في المئة ، وهو ما يترجم إلى 12000 دولار على مدى حياة قرض 100،000 دولار.
كما يوفر فريدي ماك تحليلات سوق الإسكان الشهرية. إذا كنت تفكر في شراء أو بيع منزل ، فألق نظرة على تقارير FHLMC. يعطونك فكرة جيدة عما يحدث في سوق العقارات.
من يمتلك فريدي ماك
تمتلك حكومة الولايات المتحدة فريدي ماك وفاني ماي. في عام 2006 ، قام وزير الخزانة هانك بولسون بتأميم الاثنين. قبل ذلك ، كانت فاني وفريدي من الشركات التي ترعاها الحكومة.
كانت الشركات التي كانت أهدافها تعظيم قيمة المساهمين. وقد تم إدراج كل منهما في بورصة نيويورك . وهكذا ، حاول مديروهم العمل بأرباح مثل المنافسين البنكيين الخاصين.
كانوا مختلفين عن الشركات الأخرى بطريقة كبيرة. الحكومة الفيدرالية ضمنت قروضهم. هذا جعلهم أقل تجنبًا للمخاطرة. تم الضغط عليهم لتحمل المخاطر لتحسين عودتهم مع العلم أنهم لن يفلسوا أبداً.
وجدت فاني وفريدي أن عقد العديد من هذه المنتجات كان أكثر ربحية. تم الكشف عن هذا الخلل في تركيبته عندما انفجرت أزمة الرهن العقاري. مع انخفاض أسعار المساكن في عام 2006 ، انخفضت قيمة قروض GSEs.
وبدلاً من السماح لهم بالإفلاس ، اشترى بولسون أسهمهم. خسر المساهمون جميع القيمة ، على الرغم من أنهم كانوا سيحصلون عليها إذا ما أفلست الشركات.
إذا لم يتم تأميمهم ، فليس هناك سوق إسكان على الإطلاق. ذلك لأن البنوك توقفت عن الإقراض دون ضمانات حكومية. بعد التأميم ، امتلك فاني وفريدي 90 في المائة من سوق الإسكان في الولايات المتحدة.
فريدي وفاني
فريدي ماك هو "الأخ الأصغر" لفاني ماي ، الرابطة الوطنية الاتحادية للرهن العقاري. أنشأ قانون تمويل السكن في حالات الطوارئ لعام 1970 شركة FHLMC للتنافس مع شركة Fannie Mae.
وحتى صدور هذا القانون ، لم تقم "فاني ماي" إلا بشراء القروض المعتمدة من اتحاد الإسكان الاتحادي. كان من المرجح أن يحملهم على كتبه ، بدلا من توريقهم. تغير فريدي ذلك. يمكن شراء أي قرض وتوريق معظمها. الاختلافات الرئيسية بين فريدي ماك وفاني ماي هي في منتجاتها والأسواق المستهدفة.
وكان الرئيس جونسون قد حول شركة فاني إلى شركة مساهمة عامة قبل عامين. هذا لأنه أراد استخدام ميزانيته لتمويل حرب فيتنام.
تم الإعلان عن فريدي ماك في عام 1989. وقد أحدث قانون إصلاح المؤسسات المالية والإنعاش والتنفيذ التغيير استجابةً للادخار وأزمة القروض .