قاعدة بيع الغسيل لاستراتيجيات ضريبة كسب المال

ومن الحقائق المعروفة جيدا أن مكاسب رأس المال الضريبية انخفاض كبير في نتائج الاستثمار على المدى الطويل. بطبيعة الحال ، يريد معظم المستثمرين تخفيض فاتورة الضرائب . في بعض الأحيان ، يبيع المستثمرون الأصول التي انخفضت تحت سعر الشراء ، مما يسمح لهم بالمطالبة بخسارة رأس المال. بيد أن مصلحة الضرائب الأمريكية لديها قواعد محددة للغاية بشأن خسائر رأس المال. من خلال معرفة وفهم قاعدة بيع الغسيل ، يمكنك التأكد من عدم تشغيل القانون عن غير قصد.

غسل بيع القاعدة المحددة

وببساطة ، تحظر قاعدة البيع لغسيل المستثمر من المطالبة بخسارة رأسمالية لأغراض ضريبية إذا أعيد شراء الاستثمار الذي نشأت منه الخسارة في غضون ثلاثين يومًا. مثال على حالة تنطبق على قاعدة بيع الغسيل

تخيل للمستثمر ما يؤسف له لشراء سهم لوسنت تكنولوجي عندما كان يتداول صعوداً إلى 70 دولار للسهم الواحد. على مدى السنوات اللاحقة قبل أن تختفي الشركة عمليات الاندماج ، راقب هذا المستثمر فضائح المحاسبة ، والمشاكل المالية ، والانهيارات في المبيعات ، محو سعر السهم إلى 1 دولار.

يدرك المستثمر ، من أي وقت مضى ، أنه إذا قام ببيع أسهمه ، يمكنه الإبلاغ عن خسارة رأسمالية وتخفيض عبء الضرائب عليه. المشكلة؟ وهو يعتقد أن شركة Lucent أو الشركة التي تمتلكها في النهاية سوف ترتفع من الرماد وتعيد بعض القيمة السوقية التي فقدتها.

فجأة ، يحصل المستثمر لدينا على فكرة رائعة. خلال الأسبوع الأخير من شهر ديسمبر ، اتصل بسمساره وأخبره ببيع أسهمه في مزود معدات الاتصالات ، مما أدى إلى خسارة رأس المال.

بعد ثلاثة أسابيع ، خلال النصف الأول من يناير ، اتصل بالوسيط وأمره بإعادة شراء أسهم لوسنت. كل شيء على ما يرام في العالم؛ كان يحبس خسارة رأس ماله بينما يمسك بالأسهم. يبدو بارعا ، أليس كذلك؟

مصلحة الضرائب هي خطوة واحدة أمامه. لا تسمح قاعدة بيع الغسيل ، كما تتذكر ، للمستثمر بالمطالبة بخسارة رأسمالية إذا أعاد شراء الاستثمار في غضون ثلاثين يومًا.

وبعبارة أخرى ، ما لم ينتظر المستثمر حتى انقضاء فترة الثلاثين يومًا ، فلن يتمكن من كتابة الخسارة عن ضرائبه بفضل قاعدة البيع.

ولإضافة الإهانة للجرح ، قد يصطدم لوسنت أثناء الوقت الذي ينتظر فيه على الهامش ، مما يزيد من السعر الذي يشتريه. وحقيقة أنه دفع الآن عمولتين (واحدة للبيع في كانون الأول (ديسمبر) وواحدة لإعادة الشراء في يناير / كانون الثاني) هي أيضا غير جذابة.

الحصول على نحو حول بيع غسل القاعدة

"لا يمكن أن ينتظر المستثمر حتى تنتهي فترة بيع الغسيل ثم يعيد شراء الأسهم؟" قد تسأل. في واقع الأمر ، نعم ، يمكنه ذلك. كما ذكر من قبل ، هناك العديد من المشاكل مع هذا النهج. إلى جانب العمولات المزدوجة ، هناك خطر حقيقي في أن تتصاعد شركة Lucent على المدى القصير مما سيجبره على إعادة الشراء بسعر أعلى قد يكون أكبر بكثير مما خطط له.

المعنوية؟ لا تبيع إلا إذا قبلت حقيقة أنك قد لا تتمكن من إعادة شراء الأسهم في المستقبل بنفس السعر أو بسعر أقل. إذا تم التوفيق بينك وبين هذا الاحتمال ، فلا يوجد شيء يمنعك.