ذهب
الذهب هو المعدن النفيس الأكثر شعبية في العالم حيث أن الأفراد والحكومات ، على مدى آلاف السنين ، يعطون قيمة هائلة للمعدن الذي يعكس الضوء لا مثيل له.
الذهب له دور مزدوج - له استخدامات صناعية وكذلك تطبيقات مالية.
الذهب يتمتع بمقاومة عالية للحرارة ، إنه قابل للطرق ، ويقوم بالكهرباء. لذلك ، يستهلك المستخدمون الصناعيون 10 في المائة من إمدادات الذهب من الألغام كل عام ، بما في ذلك الإلكترونيات وطب الأسنان والقطاعات الطبية. الذهب له تاريخ طويل كمعدن مزخرف ومصنع ، أو الطلب على المجوهرات يمثل 50 في المائة من الإنتاج السنوي. أخيراً ، الذهب هو المال ، والعديد من المستثمرين حول العالم يحتفظون بالذهب بدلاً من الأصول الاستثمارية الأخرى.
40 في المائة من إنتاج الذهب كل عام يجد طريقه إلى المخزونات أو الحيازات من قبل المستثمرين والحكومات في جميع أنحاء العالم. عندما يكون الطلب على الاستثمار مرتفعاً ، يميل السعر إلى الارتفاع. تمتلك البلدان أكثر من 30 في المائة من الذهب الذي أنتج في تاريخ العالم كجزء من احتياطياتها من العملات الأجنبية.
في حين أن إنتاج الذهب أساسي ، وهذا يعني أن الشركات تستكشف وتستخرج الذهب من قشرة الأرض كعمل تجاري رئيسي لها ، فإن أكثر من 70٪ من الفضة المنتجة في العالم هي ناتج ثانوي.
الفضة هي نتيجة ثانوية للنحاس والزنك والرصاص وإنتاج المعادن الأخرى. وفي الوقت نفسه ، تعد الفضة أيضًا من المعادن التي تجذب الطلب على الاستثمار. الفضة لها استخدامات صناعية كذلك. تتطلب الألواح الشمسية والهواتف وأجهزة الكمبيوتر والأجهزة الإلكترونية الأخرى مكونات الفضة.
بلاتين
البلاتين هو معدن نادر ، في حين أن هناك ما يقرب من 2800 طن من إنتاج الذهب السنوي ، هناك حوالي 250 طن من انتاج البلاتين سنويا.
يحتوي البلاتينيوم على العديد من التطبيقات الصناعية بسبب مقاومته العالية للحرارة. كما أن المعدن له دور كمعدن ثمين يحتفظ به العديد من المستثمرين كأصل.
كأصول الاستثمار ، تختلف المعادن الثمينة عن غيرها من السلع. في حين أن أسعار المواد الخام الأخرى تتحرك أعلى وأقل من حيث العملات ، فغالباً ما تتنافس المعادن الثمينة مقابل العملات كأصول. العملات في جميع أنحاء العالم هي الملاحظات الورقية والقطع النقدية المطبوعة والمطبوعة من قبل الحكومات لاستخدامها كعملة قانونية.
تلاحظ العملة نفسها قيمة لأن الحكومات تملي عليها ذلك. لذلك ، فإن الإيمان الكامل والائتمان من أمة تقوم بطباعة عملة تعطيها قيمة. يتحكم البلد في مقدار التدفقات النقدية إلى السوق. ومع ذلك ، عندما يتعلق الأمر بالمعادن الثمينة ، فإن إنتاج الألغام ومخزوناتها هي التي تحدد مدى توافرها. لذلك ، عندما ينخفض ثقة الناس في الحكومات التي تطبع النقود ، فإن المعادن الثمينة تميل إلى الزيادة في القيمة.
يمكن للمعادن الثمينة أن تكون إضافة كبيرة أو تحوطًا في محافظ الأوراق المالية. فهي تميل إلى تعويض الآثار المدمرة التي يمكن أن يحدثها التضخم عندما يتعلق الأمر ببويضات العش. هناك أربعة أسباب رئيسية ينبغي أن تكون المعادن الثمينة جزءًا من أي برنامج للادخار أو الاستثمار:
- عندما يفقد المستثمرون الثقة في العملات الورقية وأسواق الأصول الأخرى ، يحتفظ الذهب والمعادن الثمينة الأخرى بقيمها. ولذلك ، فإن المعادن الثمينة هي مخزن للثروة في أوقات عدم اليقين أو الاضطراب الاقتصادي وغالبا ما يكون لها علاقة سلبية مع فئات الأصول الأخرى.
- خلال فترات التضخم المفرط أو الاضطرابات الحكومية ، كانت المعادن الثمينة تقليديًا أصولًا بمثابة رأس مال الطيران. أثناء الهجرة الجماعية من ألمانيا النازية في ثلاثينيات القرن العشرين ، تم رشوة العديد من الناس للخروج من البلاد أو دفع ثمنها مقابل الذهب والمعادن النفيسة الأخرى. هناك العديد من الأمثلة الأخرى عبر التاريخ حيث حلت المعادن النفيسة محل الورق الورقي كوسيلة للتبادل الوحيدة المقبولة.
- كانت المعادن الثمينة هي العملات لآلاف السنين ، في حين أن معظم النقود الورقية لم تكن موجودة إلا لفترة أقصر بكثير. تقليد طويل من قيمة لهذه المعادن هو دليل على قوتهم البقاء.
- المعادن الثمينة قابلة للاستبدال هم قابلة للتبادل المتبادل تماما مثل المال. لذلك ، المعادن الثمينة هي أقدم شكل من أشكال المال في العالم.
عندما يتعلق الأمر بالاستثمار في المعادن الثمينة ، فهناك العديد من الطرق.
الحانات المادية والعملات المعدنية
إن أنقى طريقة للاستثمار في المعادن الثمينة هو شراء المعادن الفعلية. الحانات والقطع النقدية المصنوعة من الذهب والفضة والبلاتين والبلاديوم ، وهي معادن ثمينة أخرى ، متاحة من تجار العملة في جميع أنحاء العالم. تتوفر قضبان الذهب في أحجام من 400 أوقية على طول الطريق إلى غرام واحد. تتوفر أيضًا البارات الفضية والبلاتينية والبلاديوم في مجموعة كبيرة من الأحجام والأوزان. عندما يتعلق الأمر بالقطع النقدية ، فإن العديد من الحكومات في جميع أنحاء العالم تعمل بالنعناع ، وتتراوح أحجامها عادة من عُشر أونصة إلى أونصة واحدة ، وهي العملة القانونية في الدولة التي تنتجها. ومع ذلك ، فإن أسعار هذه العملات تتحرك مع أسعار المعادن الثمينة.
يمكن تداول قضبان المعادن الثمينة وقطع العملات المعدنية عند الأقساط أو الخصومات على أسعار المعادن الأساسية الفعلية. هذه الفروق الناتجة عن العرض والطلب على القضبان والقطع النقدية نفسها.
عند شراء المعادن الثمينة المادية ، من المهم تحديد موقع الشركة ذات السمعة الطيبة. العديد من التجار والبنوك يعلنون على الإنترنت عن المعادن المادية لسوق التجزئة. مقارنة الأسعار بين التجار ولكن كن حذرا ، أي شخص يقدم المعادن الثمينة دون سعر السوق أو بأسعار منخفضة للغاية يمكن أن يكون احتياليا. إذا كنت غير مرتاح مع تاجر ، فلا تشتري منها. من الأفضل دائمًا إقامة علاقة مع شركة يمكنها توريد المعادن الثمينة وشرائها منك عندما تختار البيع.
هناك عوائق عندما يتعلق الأمر بشراء وبيع المعادن النفيسة المادية ، ولكن هذا هو الطريق المباشر الوحيد لملكية الأصل. كبديل عن التسليم ، سيعرض عليك بعض التجار بيع هذه المعادن وحفظها أو تخزينها لك إما في الحسابات المخصصة أو غير المخصصة.
سيخصص لك حساب مخصص شريطًا معينًا أو عملة معدنية بينما يكون الحساب غير المخصص عبارة عن إدخال ملكية كتاب فقط. في حالة إفلاس الموزع أو توقفه عن العمل ، سيحمي الحساب المخصص استثمارك لأنه حساب منفصل في حين أن الاستثمار غير المخصص يمكن أن يصبح مشكلة ائتمانية ويمكن أن يتخلف الوكيل عن الشراء.
فكر في سوق المعادن الثمينة كهرم. في الأعلى ، السوق المادية وما يليها هي الأدوات التي تسعى إلى التكرار أو التحرك في ارتباط مع المعادن المادية التي تضيف مستوى آخر من المخاطر.
العقود الآجلة والخيارات
العقود الآجلة والخيارات على المعادن الثمينة الآجلة هي المشتقات . هذه السيارات هي الخطوة التالية أسفل الهرم. تتداول العقود الآجلة في البورصات ، ولديها آلية تسليم للمشترين والبائعين. لذلك ، يمكن أن يصبح وضع العقود الآجلة موقفا ماديا في المعادن خلال فترة التسليم. يمكن للمشتري أو البائع التحكم في موقع المعادن الثمينة مقابل دفعة أو هامش صغير .
الخيارات على العقود الآجلة هي أيضا مشتقات تمنح المشترين الحق ولكن ليس الالتزام بشراء أو بيع المعادن الثمينة. الخيارات مثل سياسات التأمين على السعر. باعة من الخيارات تعمل شركة التأمين في حين أن المشترين هم الطرف المؤمن.
ETF و ETN Products
تتداول منتجات ETF و ETN في البورصات وتسعى إلى تكرار حركة السعر في المعدن النفيس. إن أكثر منتجات ETF شيوعًا لفئة الموجودات هذه هي GLD و IAU التي تقوم بتكرار حركة السعر في الذهب. SLV هو ETF الذي يتتبع سعر الفضة ويرتبط PPLT مع سعر البلاتين. بالإضافة إلى ذلك ، هناك العديد من منتجات ETN في عالم المعادن الثمينة.
سوف يرتفع البعض عندما ترتفع أسعار المعادن المحددة بينما ترتفع أخرى عندما تنخفض أسعار تلك المعادن. تعمل منتجات ETN المدعومة على مضاعفة حركة السعر في المعادن الثمينة. هذه السيارات منخفضة على الهرم لأنها أدوات مشتقة تعتمد على مشتقات أخرى مثل العقود الآجلة وعقود الخيارات في المعادن الثمينة.
تعدين الأسهم
طريقة أخرى للاستثمار في أسواق المعادن الثمينة هي شراء أسهم الشركات العاملة في التعدين وإنتاج المعادن المادية. تميل هذه الأسهم للارتفاع عندما تتحرك أسعار المعادن أعلى وتهبط عندما تنخفض. ومع ذلك ، فإن أولئك الذين يشترون أسهم التعدين يفترضون مخاطر إضافية بخلاف أسعار المعادن.
شراء مخزون المعادن الثمينة هو رهان على الإدارة وخواص إنتاج محددة للشركة. إذا كانت هناك مشكلة في أي منهما ، يمكن أن يختلف سعر السهم عن الحركة في المعادن الأساسية. في بعض الأحيان تتفوق أسهم التعدين على حركة السعر في المعادن الثمينة ، وفي بعض الأحيان يكون أداءها ضعيفًا.
عند اختيار أداة في عالم المعادن الثمينة ، من المهم أن تقوم بأداء واجبك المنزلي. الطريق الأكثر مباشرة للاستثمار هو من خلال السوق المادية ، ولكن السيارات الأخرى تقدم درجات متفاوتة من السهولة والسيولة عندما يتعلق الأمر بالدخول والخروج من المراكز. الشيء الذي يجب تذكره هو فهم ما تقوم بشرائه وبيعه ومخاطر نظيرتك.