سوف قواعد معدل الانسحاب تساعدك على إدارة أموالك في التقاعد
أنت بحاجة إلى دخل تقاعدي. السؤال هو كم من المال يجب أن تأخذ كل عام؟ تريد التأكد من أنك لا تنفق حساباتك بسرعة كبيرة. يتم تحديد الإجابة عن طريق حساب معدل السحب الآمن .
إن معدل السحب الآمن هو الجزء المقدر من المال الذي يمكنك سحبه من استثماراتك كل عام مع ترك مبدأ كافي بأن الأموال تدوم طوال حياتك - حتى إذا تقاعدت في وقت لا يكون فيه الاقتصاد و / أو سوق الأسهم بحالة جيدة.
على سبيل المثال ، إذا أنفقت 4000 دولار مقابل كل 100000 دولار استثمرت ، فستحصل على معدل سحب مبدئي يبلغ 4 في المائة. الحسابات التقليدية تقول إن معدل الانسحاب هذا صحيح. يمكنك أن تنفق حوالي 4 في المائة من استثماراتك كل سنة ، وعلى الأرجح لن تنفد منك الأموال على الأرجح.
ومع ذلك ، إذا كنت ترغب في سحب أكثر من ذلك بقليل ، فهناك مجموعة من ستة قواعد يمكنك اتباعها والتي ستمنحك أكبر احتمال لزيادة دخلك التقاعدي. إذا اتبعت هذه القواعد ، فقد تتمكن من الحصول على معدل سحب يصل إلى 6-7 في المائة من قيمة محفظتك الأولية ، مما يعني أنه يمكنك سحب 6000- 7000 دولار في السنة ، مقابل كل 100.000 دولار قمت باستثمارها. هذا ليس أمرا مؤكدا. إذا كنت ستستخدم هذه القواعد ، يجب أن تكون مرنا ؛ إذا لم تسر الأمور على ما يرام ، فقد يتعين عليك إجراء بعض التعديلات والإخراج في وقت أقل.
ست قواعد الانسحاب
ستوفر محفظتك معدل سحب أعلى عندما يكون سعر السوق إلى نسبة الأرباح منخفضة.
تعتبر نسبة السعر إلى الأرباح (نسبة السعر إلى العائد) أداة يمكن استخدامها لتقدير العوائد المستقبلية طويلة الأجل (أكثر من 15 سنة) من سوق الأوراق المالية.
يرجى ملاحظة: أنها ليست مفيدة جدا في التنبؤ بعوائد سوق الأسهم قصيرة الأجل.
بالنسبة للمتقاعدين ، يمكن استخدام نسبة السعر إلى العائد للسوق في تحديد معدل السحب الصحيح للبدء ؛ كمية يمكن سحبها بأمان كل عام ، مع القدرة على الانسحابات في العام التالي لزيادة مع التضخم.
- عندما تكون نسبة P / E لسوق الأوراق المالية (S & P 500) أقل من 12 ، تتراوح معدلات السحب الآمنة بين 5.7 في المائة و 10.6 في المائة تبعاً للفترة الزمنية التي تمت دراستها.
- عندما تكون نسبة P / E لسوق الأوراق المالية في حدود 12-20 ، تتراوح معدلات السحب الآمنة من 4.8 في المائة إلى 8.3 في المائة ، تبعاً للفترة الزمنية التي تمت دراستها.
- عندما تكون نسبة السعر إلى العائد في سوق الأسهم أعلى من 20 ، تتراوح معدلات السحب الآمنة من 4.4 في المائة إلى 6.1 في المائة تبعاً للفترة الزمنية التي تمت دراستها.
النقطة التي يجب تذكرها ، إذا تقاعدت عندما يكون لسوق الأسهم نسبة P / E منخفضة ، فمن المحتمل أن تدعم محفظتك المزيد من الدخل على مدار حياتك أكثر من شخص لديه نفس المبلغ الذي يتقاعد عندما يكون للسوق نسبة P / E مرتفعة.
يجب أن يكون لديك النسبة الصحيحة من الأسهم للدخل الثابت ، بحيث يمكن أن يواكب دخل التقاعد مع التضخم.
وعلى وجه التحديد ، يجب أن يكون لحافظة أعمالك الحد الأدنى من تعرض الأسهم بنسبة 50٪ والحد الأقصى لمخاطر الأسهم بنسبة 80٪.
إذا كنت تقع بعيدا عن هذا النطاق ، فإنك تواجه خطر نفاد المال. الكثير في الأسهم ، والأسواق المتقلبة قد تخيفك في أسوأ الأوقات. الكثير في الدخل الثابت ، ودخل تقاعدك لن يواكب التضخم.
يجب عليك استخدام محفظة فئة متعددة الأصول لزيادة معدل السحب.
فكر في إنشاء محفظة من فئات متعددة الأصول مثل إنشاء وجبة متوازنة. تخيل ، على سبيل المثال ، الجلوس لتناول عشاء فاخر من شرائح اللحم والروبيان وأضلاع الظهر. على الرغم من أن الوجبة متنوعة ، إلا أنها غير متوازنة.
في عالم الاستثمار ، بدلاً من مجموعات الطعام ، لديك فئات أصول. تحتوي المحفظة المتوازنة ، على الأقل ، على مخصص لكل فئة من فئات الأصول التالية: الأسهم الأمريكية لكل من الحد الأقصى ونوع الغطاء الصغير (صناديق الأسهم أو الأسهم) ، الأسهم الدولية والدخل الثابت (النقد والشهادات) من الودائع والسندات). في كل عام ، يمكنك إعادة توازن هذه المحفظة مرة أخرى إلى مزيج مستهدف.
إذا كنت تستخدم الأموال و / أو المستشارين الماليين الذين لديهم نفقات أعلى من صناديق المؤشرات ، فقد تحتاج إلى أخذ معدل سحب أقل لمراعاة الرسوم الأعلى التي تدفعها.
يجب أن تأخذ سحب دخل التقاعد في أمر محدد محدد.
عندما تأخذ سحوبات ، يجب أن يأتي دخل التقاعد الخاص بك من كل فئة في ترتيب معين. بالنسبة للمستثمر الجديد ، يمكن أن تكون هذه القواعد معقدة. لتبسيط الفكرة ، صورة ثلاثة دلاء.
- دلو رقم واحد مملوء بالنقود ؛ بما فيه الكفاية لتغطية نفقات المعيشة لمدة عام واحد.
- داخل دلو رقم 2 ، تقوم بتكديس استثماراتك ذات الدخل الثابت (تسمى أحياناً سلم السندات . وتمثل كل طبقة قيمة معيشية بقيمة سنة واحدة. كل عام ، تستحق سنة واحدة من إنفاق الأموال ، وتنتقل من سلة "الدخل الثابت") إلى السلة "النقدية" ، فهذا يضمن لك دائمًا ما يكفي من النقود لتغطية نفقاتك المقبلة.
- يتم تعبئة الدلو الثالث إلى الحافة مع الأسهم. يمكنك أخذ الأموال من مجموعة الأسهم فقط عند تجاوزها. سنة الفائض هي أي سنة يكون فيها الأسهم أعلى من المتوسط ؛ تقريبا عائد سنوي يزيد على 12-15 بالمائة. في نهاية سنة الفائض ، تقوم ببيع الأسهم الزائدة ، وتستخدم العائدات لإعادة تعبئة الدخل الثابت والدلائل النقدية.
سيكون هناك العديد من السنوات حيث لا يتجاوز دلو الأسهم. وسيتطلب الأمر الانضباط لإدراك أنه من المقبول السماح بدخول الدوافع والدفاتر الثابتة إلى مستوى منخفض خلال هذه السنوات. في نهاية المطاف ، سيأتي عام فائض وسيتم إعادة تعبئة جميع الدلاء. بعد هذه القاعدة سوف تمنعك من أن تصبح ضحية لمشاعرك الخاصة ، وبيع الاستثمارات في وقت غير مناسب.
تم تطوير العديد من هذه القواعد من خلال البحث الذي أجراه Jonathon Guyton. يمكنك العثور على تفاصيل إضافية عن ترتيبه المحدد للموجودات التي يجب استخدامها أولاً ، في المقالة التي تحمل عنوان قواعد القرار وأسعار السحب الأولية القصوى على موقعه الإلكتروني. تم نشر هذه المقالة لأول مرة في عدد مارس 2006 من مجلة التخطيط المالي.
يجب أن تأخذ تخفيضات رواتب دخل التقاعد خلال الأسواق الهابطة.
تعمل هذه القاعدة كشبكة أمان لحماية دخل تقاعدك المستقبلي من التآكل خلال الأسواق الهابطة. يتم تشغيله عندما يكون معدل السحب الحالي أكبر بنسبة 20٪ من معدل السحب الأولي. يبدو مربكا؟ أفضل طريقة لشرح هذه القاعدة هي استخدام مثال.
افترض أن لديك 100،000 دولار وأن تبدأ في سحب 7٪ أو 7000 دولار سنويًا.
ينخفض السوق لعدة سنوات وتبلغ قيمة محفظتك الآن 82000 دولار. أصبح السحب نفسه الذي يبلغ 7،000 دولار الآن 8.5 في المائة من قيمة محفظتك الحالية. نظرًا لأن عمليات السحب الخاصة بك تمثل الآن جزءًا أكبر من محفظتك ، فإن قاعدة "خفض الأجور" هذه تبدأ في العمل ، وتقول إنه يجب عليك تقليل نسبة سحب الأموال للسنة الحالية بنسبة 10 بالمائة. في هذا المثال ، سينتقل السحب من 7000 دولار إلى 6300 دولارًا للسنة.
تشبه إلى حد كبير الحياة الحقيقية ، حيث تتلقى بعض المكافآت في بعض السنوات وسنوات أخرى مطلوب تخفيض الأجور ، وتضيف هذه القاعدة المرونة التي تحتاج إليها لتحمل الظروف الاقتصادية المتغيرة.
عندما تكون الأوقات جيدة ، فأنت مؤهل للحصول على زيادة.
هذه القاعدة النهائية هي المفضلة لدى معظم الناس. على العكس من قاعدة خفض الأجور ، يطلق عليه قاعدة الازدهار. تقول أنه طالما أن المحفظة لديها عائد إيجابي في السنة السابقة ، فقد تعطي لنفسك زيادة.
يتم حساب الزيادة عن طريق زيادة السحب الشهري بما يتناسب مع الزيادة في مؤشر أسعار المستهلك (CPI). إذا كنت قد سحبت 7000 دولار في السنة ، فقد كان للسوق عائد إيجابي ، وارتفع مؤشر أسعار المستهلك بنسبة 3٪ ، ثم في العام التالي سوف تسحب 7.210 دولار.
اتباع هذه القواعد يأخذ الانضباط. المكافأة هي مستوى أعلى من دخل التقاعد ، وزيادة القدرة على الحفاظ على القوة الشرائية.
من المهم اتخاذ قرارات مستنيرة بشأن أموالك. إذا كان كل هذا الاستثمار "mumbo jumbo" يصبح غالبًا ، فخذ خطوة للوراء ، واعتبره مثل مهنة جديدة. يستغرق تعلم مهارات جديدة بعض الوقت. تذكر ، فإن القرارات الصحيحة تساعدك على توليد دخل التقاعد الذي سيستمر.
قبل تنفيذ خطة دخل التقاعد الخاصة بك ، خذ الوقت الكافي لتعلم أكبر قدر ممكن. جرب واحدة من هذه الفئات الاستثمار عبر الإنترنت لمعرفة المزيد. إذا كنت تطلب المشورة المهنية من مستشار مالي مؤهل للحصول على رسوم فقط ، فتأكد من العثور على شخص مطلع على أحدث الأبحاث في هذا المجال.