المستثمرون يميلون إلى جعل هذه الأخطاء نفسها
في الواقع ، في بعض الحالات ، قد يستمر المستثمر في ارتكاب الخطأ ذاته نفسه عدة مرات ، عندما لا يتعلم من أخطاءه السابقة.
ربما لديك بعض الخبرة المباشرة مع مثل هذا الوضع بالضبط.
والخبر السار هو أن معظم هذه الأخطاء يمكن تجنبها ببساطة من خلال الوعي. سنلقي نظرة على الأخطاء الأكثر شيوعًا هنا ، ونحدد الطرق التي قد تكون قادرة على إيقاف النزيف (أو حتى تحويلها إلى مصلحتك).
شراء أسهم في عمل لا تفهمه
غالبا ما ينجذب المستثمرون نحو أحدث صناعة "ساخنة" أو خيالية. قد يعرف القليل جدا ، أو حتى لا شيء ، عن التكنولوجيا ، أو التكنولوجيا الحيوية ، أو الأعمال المحددة التي تعمل بها الشركة الأساسية.
بالطبع ، هذا لا يمنعهم من محاولة القفز على ما يتوقعونه ليكون القطار القادم المربح. في هذا السيناريو ، يتجاهل المستثمر جميع المزايا والفوائد التي سيحصل عليها على المستثمرين الذين لا يعرفون الكثير عن الصناعة نفسها.
عندما تفهم عملك ، لديك ميزة مضمنة بشكل طبيعي على معظم المستثمرين الآخرين.
على سبيل المثال ، إذا قمت بتشغيل مطعم فسوف تكون متناغماً مع الشركات المتعاملة مع امتياز المطاعم.
سترى أيضا مباشرة (وقبل أن تصبح المعرفة العامة) عادات من الرعاة. وبالتالي ستعرف ما إذا كانت الصناعة مزدهرة أو تصبح أبطأ أو تهدأ قبل الغالبية العظمى من المستثمرين.
ولإضفاء المزيد من التقدم على السيناريو ، من خلال رؤية الاتجاهات في الصناعة التي تشارك فيها ، يجب أن تكون قادرًا على اكتشاف بعض الفرص لاتخاذ قرارات استثمارية كبيرة. يمكن أن تعني المعرفة المباشرة ، على ما يبدو ، أرباح الاستثمار (أو تجنب الخسائر).
عندما تستثمر في شركة "أعلى من مرتبة الراتب" ، قد لا تفهم الأخطاء الدقيقة وتعقيد النشاط التجاري المعني. هذا لا يعني أنك تحتاج إلى أن تكون منجم الذهب للاستثمار في شركات تعدين الذهب ، أو طبيبًا طبيًا للاستثمار في الرعاية الصحية ، ولكن ذلك بالتأكيد لن يؤذي!
في أي وقت يمكنك الحصول على ميزة غير عادلة على معظم المستثمرين ، يجب عليك الضغط على هذه الميزة بقدر ما تستطيع. إذا كنت محاميًا ، فيمكنك أن تكون أفضل في معرفة متى تستثمر في الشركات التي تحقق إيراداتها من خلال التقاضي. إذا كنت جراحًا ، فسيكون لديك فهم أفضل لمدى نجاح (أو ضعف) عملية جراحية الروبوت في أداء مهمتها ، وبالتالي قد يكون لها مسار داخلي حول مدى جودة أداء المخزون الأساسي.
نتوقع الكثير من المخزون
هذا صحيح بشكل خاص عند التعامل مع الأسهم بنس . معظم الناس يعاملون الأسهم ذات الأسعار المنخفضة مثل تذاكر اليانصيب ، ويتوقعون أن يتمكنوا من تحويل 500 دولار أو 2000 دولار إلى ثروة صغيرة.
بالطبع ، يمكن أن يكون هذا صحيحًا في بعض الأحيان ، لكنه ليس عقلية مناسبة عند الدخول في الاستثمار. يجب أن تكون واقعيًا حول ما تتوقعه من أداء الأسهم ، حتى إذا كانت هذه الأرقام أكثر مللًا ودنيوية من مستويات الفطائر التي قد تأمل بها.
انظر إلى أداء السهم حتى هذه النقطة. أيضا ، مشاهدة جميع الاستثمارات الأخرى التي هي المنافسين في نفس الصناعة. من الناحية التاريخية ، حصل الاستثمار الأساسي على 5٪ أو 10٪ في السنة ، أو هل كانت تلك التحركات أقرب إلى مئات النسب المئوية؟ هل ترى معظم الشركات في الصناعة أن أسهمها تتحرك بنسبة 1 ٪ في كل مرة ، أم أنه من الشائع بالنسبة لها أن تقفز بعشرات من النسب المئوية؟
استنادًا إلى الأداء السابق ، في حين أنه لا يشير إلى ما قد يحدث ، يمكنك الحصول على فكرة عن تقلبات ونشاط تداول الأسهم الأساسية.
عادة ، سوف يستمر السهم في التصرف بشكل أساسي كما كان في الماضي ، وعادة ما يكون متوافقا مع الصناعة ككل.
استخدام المال لا يمكنك تحمل المخاطر
ستكون في مهب إذا كنت تستطيع أن ترى كيف يختلف أسلوب التداول الخاص بك عندما تستخدم المال الذي لا يمكنك تحمل المخاطر . تتزايد مشاعرك ، ويخضع مستوى التوتر لديك إلى السقف ، وتقوم باتخاذ قرارات البيع والشراء التي لم تكن لتقوم بها.
يقول مثل ياباني قديم: "ستخسر في النهاية كل دولار تقامر به." يجب عليك ألا تضع نفسك في موقف الضغط العالي حيث تضع المال على الخط الذي تحتاجه لأسباب أخرى.
الفكرة الأولى هي الاستثمار فقط في الأسهم المضاربة "بأموال المخاطر". ومع ذلك ، يمكننا أن نخطو خطوة أخرى ، ونقترح عليك ألا تستخدم حتى الأموال الحقيقية عندما تبدأ. ضع في اعتبارك تداول الورق ، الذي لا يشكل خطرًا ، ولا يتطلب أي أموال على الإطلاق. بعد ذلك ، بمجرد أن تصبح جيدًا في تجارة الورق ، يمكنك أن تهاجر نحو التجارة النقدية الحقيقية.
عندما تستثمر الأموال التي يمكنك تحمل المخاطر ، ستقوم باتخاذ قرارات تداول أكثر استرخاءً. بشكل عام ، سيكون لديك المزيد من النجاح في صفقاتك ، والتي لن تكون مدفوعة بمشاعر سلبية أو خوف.
يجري مدفوعا بنفاذ الصبر
ربما نكون قد تطرقنا إلى العواطف المختلفة التي يمكن أن تحدثها عندما تستثمر ، لكن أحد أكثرها تكلفة هو نفاد الصبر. تذكر أن الأسهم هي أسهم في نشاط تجاري معين - الأعمال التجارية تعمل ببطء أكثر مما يرغب معظمنا في رؤيته ، أو حتى أكثر مما يتوقعه معظمنا.
عندما تأتي الإدارة باستراتيجية جديدة ، قد يستغرق الأمر عدة أشهر ، إن لم يكن عدة سنوات ، حتى يبدأ هذا النهج الجديد. غالباً ما يقوم المستثمرون بشراء أسهم الأسهم ، ومن ثم يتوقعون على الفور أن تتصرف الأسهم في مصلحتهم.
هذا يتجاهل تماما الجدول الزمني الأكثر واقعية والتي تعمل تحتها الشركات. بشكل عام ، سوف تستغرق الأسهم وقتًا أطول لإجراء التحركات التي تأملها أو تتوقعها. عندما يتورط الناس أولاً في أسهم الشركة ، يجب ألا يدعوا نفاد الصبر يحصلون على أفضل ما لديهم ... أو محفظتهم!
تعلم عن الأسهم للاستثمار في الأماكن الخاطئة
هذه نقطة مهمة جدا. لا يوجد نقص في ما يسمى بالخبراء الذين هم على استعداد لإخباركم بآرائهم ، بينما يقومون بتغليفهم وتقديمهم كما لو كانوا متعلمين ومعرفة صحيحة لا نهاية لها.
إن أحد أهم أجزاء الاستثمار الجيد هو تحديد وعزل مصادر الإرشاد التي تساعدك باستمرار على تحقيق الأرباح. لكل قطعة معلومات جيدة قد تكون ذات فائدة ، من المحتمل أن ترى مئات القطع من التوجيهات المروعة حقًا.
تذكر دائمًا أن مجرد عرض أحد الأشخاص أو إجراء مقابلات معه من قبل وسائل الإعلام العليا ، لا يعني أنهم يعرفون ما يتحدثون عنه. وبالفعل ، حتى لو كان لديهم فهم ممتاز لموضوعهم ، فهذا لا يعني أنهم سيكونون على حق.
وبالتالي ، فإن وظيفتك كمستثمر هي تقييم مصادر المعلومات التي ينبغي الوثوق بها ، وأظهرت اتجاها موثوقا ومستمرا للحكمة. بمجرد تحديد هؤلاء الأفراد أو الخدمات التي قد تؤدي إلى الأرباح ، يجب أن تعتمد فقط على أفكارهم جزئياً - قم بدمج تلك مع العناية الواجبة والآراء الخاصة بك لبناء قرارات التداول الخاصة بك.
إذا كنت تسمع عن سهم مجاني ، وخاصةً قرشًا ، فمن المؤكد أنه مدفوع من قبل اللاعبين الذين لديهم دوافع خفية كبيرة. قد لا يكون هذا صحيحًا إذا ما سمعتم عن رأي محترف في شيء مثل CNBC ، ولكن هذا صحيح تمامًا وصريحًا عندما نسمع عن أحدث "قرش بنكي" الذي سيجري عبر السقف (وفقًا للطمع الجشع المروجين).
هناك خط لا نهاية له من مروجي الأسهم غير الشريفة هناك. هاجسهم هو إيجاد طرق للربح من أفعالك ... تخسر ، حتى يتمكنوا من كسب.
الجانب السيئ هو أنه بالنسبة لهم للربح ، قد تحتاج إلى الخسارة. الاستثمار في الأسهم المضاربة هو بشكل رئيسي لعبة محصلتها صفر ، مما يعني أن شخص ما سيجني دولاراً ، بينما على شخص آخر أن يخسر دولاراً.
هذا هو السبب في خداع الفنانين والمروجين لهذه الجهود لزيادة الأسهم التي لا قيمة لها. كلما زاد المال الذي يدفعونه لدفع أسعار الأسهم إلى الأعلى ، كلما زاد الربح الذي سيحصلون عليه عندما يرحلون ويتركون الجميع في الغبار ... وكسروا.
بعد الحشد
في كثير من الحالات ، لا يسمع غالبية الأشخاص عن الاستثمار إلا عندما يكون أداءه جيدًا. إذا كانت أنواع معينة من الأسهم مزدوجة أو ثلاثية في السعر ، فإن وسائل الإعلام الرئيسية تميل إلى تغطية تلك الحركة ، وتخبر الجميع عن مدى سخونة الأسهم.
لسوء الحظ ، في الوقت الذي تميل فيه وسائل الإعلام للتورط مع قصة حول ارتفاع الأسهم ، عادة ما يكون ذلك بعد وصول الأسهم إلى ذروتها. الاستثمار مبالغ في هذه النقطة ، وتأتي التغطية الإعلامية في وقت متأخر من اللعبة. وبغض النظر عن ذلك ، فإن تغطية التلفزيون والصحف والإنترنت والتغطية الإذاعية تدفع الأسهم إلى الأعلى إلى منطقة مفرطة في التقدير.
لقد شهدنا هذا الاتجاه في الآونة الأخيرة مع الأسهم الماريجوانا الترفيهية. بعض هذه الشركات الصغيرة كان لديها موظفان أو ثلاثة فقط ، لكن ذلك لم يمنعهم من أن يتم تقييمهم بقيمة شركة تبلغ حوالي نصف مليار دولار!
وفي حالات أخرى ، فإن منجم ذهب قديم تقريبا سيضيف "الحشيش" أو "الماريجوانا" إلى اسم شركتهم ، وسوف يتضاعف سعر السهم على الفور أو يتضاعف ثلاث مرات. في أي وقت كان المستثمرون يبحثون في الشركة عميقة بما يكفي لإدراك كل المشاكل. عشرات الملايين من الدولارات من الديون ؛ بدون ايرادات الملايين من الخسائر المستمرة كل شهر.
المتوسط
وعادة ما يستخدم المستثمرون الذين قاموا بخطأ بالفعل في تخفيض السعر ، وهم بحاجة إلى تغطية خطأهم. على سبيل المثال ، إذا قاموا بشراء السهم بسعر 3.50 دولار ، ثم انخفض إلى 1.75 دولار ، فإنهم قد يجعلون هذا الخطأ أقل فظاعة من خلال شراء مجموعة أكبر من الأسهم بهذا السعر الجديد المنخفض.
والنتيجة هي أنهم قاموا الآن بشراء أسهم بسعر 3.50 دولار ، وأكثر من ذلك عند 1.75 دولار ، لذلك فإن متوسط سعر السهم أقل بكثير. هذا يجعل خسارتهم على الأسهم تبدو أصغر بكثير.
ومع ذلك ، ما يحدث بالفعل هو أن الفرد اشترى مخزونًا انخفض في القيمة ، والآن يغرق المزيد من المال في هذه التجارة الخاسرة. هذا هو السبب في أن بعض المحللين يشيرون إلى أن متوسط التراجع هو مجرد رمي المال الجيد بعد سوء.
عادة ما يتم استخدام المتوسطات كعكاز لمساعدة المستثمرين على تغطية الخطأ الذي ارتكبوه بالفعل. تتمثل الإستراتيجية الأكثر فاعلية في زيادة المتوسط ، حيث تقوم بشراء المزيد من الأسهم بمجرد أن تبدأ في التحرك في الاتجاه الذي تتوقعه. يؤكد نشاط سعر السهم أنك قمت بإجراء مكالمة جيدة.
القيام القليل جدا من اليقظة الواجبة
للقيام بالمبلغ المناسب من الاجتهاد الواجب ، لا سيما مع أسهم الأسهم بنسق المضاربة والتقلبات العالية ، فإنه يأخذ قدرا كبيرا من العمل. كلما زادت العناية الواجبة التي تقوم بها ، كلما أصبحت نتائجك الاستثمارية أفضل.
إذا نظرت إلى كل علامة تحذيرية وكل جانب من جوانب الشركة ، فستقل احتمالية أن يفاجئك أي حدث فردي يصيب النشاط التجاري. عندما ترى المخاطر المحتملة ، وتشعر بالثقة في جميع جوانب الشركة التي كنت تبحث عنها ، فأنت في طريقك إلى القيام بالعناية الواجبة المناسبة.
لا تقترب الغالبية العظمى من المستثمرين حتى من بذل العناية الواجبة بما يكفي في الشركات التي يستثمرون فيها. معظم الناس يريدون فقط إيجاد شركة تبدو منطقية ، ويجب أن تزيد قيمتها لأن الصناعة الأساسية (على الأقل في عقلهم) هو "صعودا وقادمة".
على سبيل المثال ، ستصبح السيارات الكهربائية صفقة أكبر قريبًا ، لذا قد يفترض الناس أن الاستثمار في مخزون السيارات الكهربائية فكرة جيدة. لسوء الحظ ، يتطلب أن يكون المستثمر الجيد أكثر بكثير من الاعتبارات السطحية البسيطة والمنطق الضحل.
إذا كنت تفكر في نهاية القرن ، كان هناك أكثر من 1900 شركة سيارات في أمريكا. كانت السيارة اختراعًا مهمًا كبيرًا لن نكون بدونه ... لكن كل واحدة من هذه الشركات البالغ عددها 1900 شركة قد أفلست تمامًا.
والنتيجة النهائية هي أن معظم المستثمرين في شركات السيارات في البداية ، عندما بدأ اعتماد هذا المفهوم الرائد ونموه ، بدأت تتلاشى. وكان من الممكن أن يساعد بعض العناية الواجبة المعززة على تجنب الخسائر.
الاستثمار على أساس مفهوم واحد
لا يدرك معظم المستثمرين حتى أنهم يفعلون ذلك ، لكنهم في كثير من الأحيان يعتقدون أن "مثل هذه" فكرة جيدة ، وبالتالي فإن سعر السهم سيرتفع. إذا كان الاستثمار بهذه البساطة ، فسنكون جميعًا غنيًا جدًا.
نعم ، إن علاج السرطان فكرة رائعة. نعم ، يبدو أن توليد إيرادات البلدية من خلال مبيعات الماريجوانا منطقية. لسوء الحظ ، يتطلب الأمر أكثر من مجرد فكرة جيدة للأسهم لتكون استثمارًا جيدًا.
انظر إلى مناقشاتنا السابقة حول 1900 شركة سيارات. مفهوم وحيد ، بسيط ، واحد أكثر ملاءمة اليوم من أي وقت مضى ... لكن حقل ألغام للمستثمرين ، مع فقدان 99.9 ٪ من المال.
بدلًا من ذلك ، ابحث عن مفهوم جيد ، ولكن ركز فقط على الشركات ذات الجودة الأعلى في هذا المجال. يجب أن يكون لديهم عائدات متنامية ، وتوسيع حصتها في السوق ، وفرق الإدارة التي أثبتت جدواها ، تمامًا مثل الأسهم التي نقسمها لك هنا.
أخطاء المستثمر في الملخص
من الناحية المثالية ، لن ترتكب الكثير من هذه الأخطاء الشائعة. ومع ذلك ، فإن حقيقة الأمر هي أن غالبية المستثمرين ، في معظم الحالات ، سوف يعودون باستمرار إلى ارتكاب بعض الأخطاء التي ناقشناها في المقالة أعلاه.
لحسن الحظ ، يمكنك استخدام الخسائر والأخطاء لتعلم كيفية تجنبها في المرة القادمة. في الواقع ، فإن معظم الناس يتعلمون أكثر من خسائرهم أكثر مما يتعلمون من مكاسبهم.
نظرًا للوقت الكافي ، وعدد كافٍ من الصفقات السيئة ، ستكون في وضع أفضل (وأكثر ربحية). من الناحية المثالية ، ستقوم بالتخلص التدريجي من الأخطاء الشائعة بسرعة كافية بحيث لا يزال لديك جزء كبير من محفظتك على الجانب الآخر. ثم ، مع الحكمة "المعززة" المكتشف حديثا ، يجب أن تكون قادرا على البدء في جمع بعض الأرباح!