قطاعات الأسهم - كيفية تصنيف الأسهم

واحدة من الطرق التي يصنف بها المستثمرون الأسهم حسب نوع العمل. الفكرة هي وضع الشركات في صناعات مماثلة معا لأغراض المقارنة. معظم المحللين ووسائل الإعلام المالية يطلقون على هذه المجموعات "القطاعات" ، وسوف تقرأون أو تسمعون في الغالب عن كيفية أداء بعض أسهم القطاع.

أحد أكثر التصنيفات شيوعًا هو الذي يكسر السوق إلى 11 قطاعًا مختلفًا. ينظر المستثمرون إلى اثنين من القطاعات "الدفاعية" و "القطاعات" التسعة الباقية. دعونا ننظر إلى هاتين الفئتين ونرى ما تعنيه للمستثمر الفرد.

دفاعي

وتشمل الأسهم الدفاعية المرافق والمواد الغذائية الاستهلاكية. لا تعاني هذه الشركات عادة في ظل تراجع السوق لأن الناس لا يتوقفون عن استخدام الطاقة أو الأكل. فهي توفر التوازن للمحافظ وتوفر الحماية في سوق هابطة.

ومع ذلك ، فبالرغم من كل سلامتها ، فإن الأسهم الدفاعية عادة ما تفشل في الصعود مع ارتفاع السوق للأسباب العكسية التي توفرها للحماية في سوق هابطة: فالناس لا يستخدمون طاقة أكثر بكثير أو يأكلون المزيد من الطعام.

الأسهم الدفاعية تفعل ما يوحي به اسمها ، على افتراض أنها شركات تدار بشكل جيد. يعطونك وسادة للهبوط الناعم في سوق هابط.

الأسهم الدورية

من ناحية أخرى ، فإن الأسهم الدورية تغطي كل شيء آخر وتميل إلى التفاعل مع مجموعة متنوعة من ظروف السوق التي يمكن أن ترتفع بها أو تنخفض ، ولكن عندما يرتفع قطاع آخر قد ينخفض.

فيما يلي قائمة بالقطاعات التسعة التي تعتبر دورية:

• المواد الأساسية
• السلع الرأسمالية
• مجال الاتصالات
• المستهلك الدورية
• طاقة
• الأمور المالية
• الرعاىة الصحية
• تقنية
• وسائل النقل

معظم هذه القطاعات لا تحتاج إلى شرح. انهم جميعا تشمل الشركات التي يمكنك التعرف عليها بسهولة. يسميها المستثمرون بالدوران الدوري لأنهم يميلون إلى التحرك صعوداً ونزولاً فيما يتعلق بدورات الشركات أو التأثيرات الأخرى.

المواد الأساسية ، على سبيل المثال ، تشمل تلك المواد المستخدمة في صنع سلع أخرى - الخشب ، على سبيل المثال. عندما ينشط سوق الإسكان ، سوف يميل سهم شركات الخشب إلى الارتفاع. ومع ذلك ، قد ترتفع أسعار الفائدة المرتفعة على بناء المنازل وتقليل الطلب على الخشب.

كيف تستعمل

قطاعات الأسهم هي أدوات فرز ومقارنة مفيدة. ومع ذلك ، لا تعلق على استخدام مجموعة واحدة من قطاعات المنظمة. يستخدم MorningStar.com قطاعات مختلفة قليلاً في أدواته ، مما يسمح لك بمقارنة الأسهم داخل القطاع.

وهو أمر مفيد للغاية لأن إحدى طرق استخدام معلومات القطاع هي مقارنة الطريقة التي تعمل بها أسهمك أو الأسهم التي قد ترغب في شرائها ، مقارنةً بشركات أخرى في نفس القطاع.

إذا ارتفعت جميع الأسهم الأخرى بنسبة 11٪ وانخفض سهمك بنسبة 8٪ ، فعليك معرفة السبب. وبالمثل ، إذا تم عكس الأرقام ، فأنت بحاجة إلى معرفة السبب الذي يجعل أسهمك أفضل بكثير من غيرها في نفس القطاع - ربما تغير نموذج أعمالها ، ولم يعد في هذا القطاع بعد الآن.

استنتاج

أنت لا تريد أبدا اتخاذ قرارات الاستثمار في فراغ. باستخدام معلومات القطاع ، يمكنك أن ترى كيف يعمل السهم بالنسبة لأقرانه ، وهذا سيساعدك على فهم ما إذا كان لديك فائز أو خاسر محتمل.