أسواق الحدود و الأسواق الناشئة

تنويع محفظتك مع صناديق ETF المتداولة في الأسواق الناشئة والناشئة

تمثل الأسواق الحدودية والأسواق الناشئة - الممتدة من إفريقيا إلى أمريكا اللاتينية وخارجها - بعض أسرع الاقتصادات نمواً في العالم. بالنسبة للمستثمرين الراغبين في المشاركة في هذا النمو ، أصبحت الصناديق المتداولة في البورصة ("ETFs") طريقة شائعة للحصول على انكشاف متنوع من حيث الجغرافيا والصناعة في هذه الدول المهمة.

في هذه المقالة ، سننظر إلى الأسواق الحدودية والأسواق الناشئة ، مما يجعلها جذابة للغاية للمستثمرين ، وبعض الطرق للحصول بسهولة على فئات الأصول.

ما هي الأسواق الحدودية والناشئة؟

الأسواق الناشئة هي مصطلح تم صياغته في ثمانينيات القرن العشرين لتمثيل البلدان التي تنتقل من وضع نام إلى وضع متقدم. في حين أن المصطلح يستخدم عادة من قبل المستثمرين ، لا يوجد تعريف مقبول عالميًا للأسواق الناشئة. وبدلاً من ذلك ، يمكن للمستثمرين إيجاد أسواق ناشئة في كل شيء بدءً من المختصرات مثل BRICs إلى المؤشرات التي تجمعها شركات مثل S & P أو FTSE.

عندما بدأت اقتصادات الأسواق الناشئة تنضج ، فإن مصطلح الأسواق الحدودية قد صاغ لتمثيل البلدان القابلة للاستثمار مع انخفاض رأس المال في السوق والسيولة. تعتبر هذه الدول على نطاق واسع أنها الأسواق الناشئة الصاعدة لكنها أكثر خطورة على المستثمرين فيما يتعلق بالمخاطر السياسية ونضج الأسواق والشفافية.

أسواق ETFs في فرونتير: الاستثمار في الحدود النهائية

تعتبر أسواق فرونتير من الاستثمارات التي تنطوي على مخاطر عالية والتي تقدم عوائد عالية محتملة بشكل عام مقابل تحمل المخاطر الإضافية.

في حين أن الأسواق الحدودية ليست محددة بدقة ، هناك العديد من المؤشرات الشعبية التي تقدم قوائم الدول. على سبيل المثال ، فإن قوائم التصنيف القطرية لمؤشر FTSE ومؤشرات MSCI Frontier Market هي خيارات شائعة للمستثمرين الباحثين عن الفرص.

بشكل عام ، تعتبر الأسواق الحدودية مثالية للمستثمرين الشباب الذين يخططون للحفاظ على الأموال في اللعب على مدى فترة زمنية طويلة.

إن الإمكانات طويلة الأجل للأسواق الحدودية أعلى بسبب حجمها الأصغر (من الأسهل مضاعفة 100 دولار من مليون دولار) والاتجاهات الديموغرافية (القوى العاملة الشابة). ولكن هناك أيضًا الكثير من المخاطر على المدى القريب تتراوح من عدم الاستقرار الجغرافي السياسي إلى مخاطر السيولة.

بعض صناديق ETFs المتداولة في الأسواق الحدودية تشمل:

• Guggenheim Frontier Markets ETF (NYSE: FRN)
• مؤشرات السوق دول الخليج ETF (NYSE: MES)
• صندوق توزيع WisdomTree الشرق الأوسط (NYSE: GULF)
• SPDR S & P EMERING Middle East & Africa ETF (NYSE: GAF)

الأسواق الناشئة ETFs: تنويع الطريق الآمن

تمثل الأسواق الناشئة استثمارًا أكثر أمانًا إلى حد ما من الأسواق الحدودية وتقدم عوائد مماثلة. مثل الأسواق الحدودية ، لا يتم تحديد الأسواق الناشئة بالضبط من خلال مؤشر محدد ، ولكن هناك العديد من المؤشرات الشعبية المستخدمة من قبل المستثمرين. تتضمن هذه المؤشرات FTSE Emerging Markets ومؤشرات MSCI Emerging Markets.

الأسواق الناشئة مستقرة نسبياً عند مقارنتها بالأسواق الحدودية. لكنها تحمل مخاطر أكثر من الدول المتقدمة مثل الولايات المتحدة. وبالتالي ، فإن المستثمرين الذين لديهم توقعات متوسطة إلى طويلة الأجل هم الأفضل بشكل عام بما في ذلك هذه الأنواع من الاستثمارات في محافظهم الاستثمارية. قد يرغب المستثمرون الأكبر سنا في التمسك بالصناديق العالمية أو الأكثر تنوعا التي تركز على الدول المتقدمة.

بعض الصناديق المتداولة في الأسواق الناشئة الشهيرة تشمل:

• مؤشر iShares MSCI للأسواق الناشئة ETF (NYSE: EEM)
• Vanguard MSCI Emerging Markets ETF (NYSE: VWO)
• BLDRS Emerging Markets 50 ADR Index ETF (NASDAQ: ADRE)
• SPDR S & P Emerging Markets ETF (NYSE: GMM)

بدائل ل ETFs الحدودية والصناعية الناشئة

عموما ، تعد الأسواق المتداولة في البورصات والصناديق الناشئة في الأسواق الناشئة أفضل رهان للحصول على التعرض لهذه الأسواق بسبب تنوعها وسيولتها مقارنة بالأسهم الفردية. ولكن هناك العديد من الخيارات الأخرى المتاحة للمستثمرين اعتمادا على أهدافهم.

المستثمرون الذين يبحثون عن فرص أكثر تحديدًا يمكنهم أيضًا شراء مشتريات الإيداع الأمريكية ("ADRs"). هذه هي الأوراق المالية المدرجة في البورصات الأمريكية ، مثل بورصة ناسداك أو بورصة نيويورك ، التي تتعقب تداول الأسهم الأجنبية في العملات الأجنبية. وهذا يسمح للمستثمرين باستهداف شركات محددة في أسواق محددة ، ولكنها أقل سيولة بكثير من صناديق ETF في المتوسط.

يمكن للمستثمرين الذين يبحثون عن المزيد من التنويع - مثل المستثمرين كبار السن الذين لديهم أفق زمني أقصر - أن يفكروا في صناديق الاستثمار المتداولة في جميع أنحاء العالم التي لديها بعض الحدود المتواضعة في الأسواق الناشئة الناشئة. بعض صناديق التداول المتداولة في جميع أنحاء العالم تشمل صندوق iShares MSCI ACWI ex-US Index (NASDAQ: ACWX) وصندوق مؤشر Vanguard Total World Stock Index (NYSE: VT).

النقاط الرئيسية لتذكر

• تقدم الأسواق الحدودية والأسواق الناشئة للمستثمرين عوائد محتملة أعلى ، ولكنها تنطوي أيضًا على مخاطر أكبر من الدول المتقدمة مثل الولايات المتحدة. هذه السمات تجعلها مثالية للمستثمرين الذين لديهم أفق زمني متوسط ​​إلى طويل الأجل.
• لا يوجد تعريف واحد لسوق الحدود أو الأسواق الناشئة ، ولكن بدلاً من ذلك ، هناك العديد من المؤشرات المختلفة. العديد من هذه المؤشرات لديها ETFs التي تقدم للمستثمرين طريقة سريعة للتنويع في هذه الأسواق ذات النمو المرتفع.
• المستثمرون الذين يبحثون عن التعرض أكثر تحديدًا أو التعرض الأوسع لديهم العديد من البدائل لصناديق الاستثمار المتداولة ، بدءًا من ADRs وصولاً إلى الأموال العالمية.